Ethereum келісімшарттарын саудалау: 5 қадамдық негіз

Тәуекелдерді ашу: Бұл мазмұн тек білім беру мақсаттарына арналған және қаржылық кеңес болып табылмайды. Криптовалюта деривативтерімен сауда жасау айтарлықтай шығын қаупін, соның ішінде барлық салынған қаражатты жоғалту мүмкіндігін қамтиды. Сіз тек жоғалтуға шамаңыз келетін капиталмен ғана сауда жасауыңыз керек. ETH деривативтері өнімдерінің қолжетімділігі юрисдикцияға байланысты өзгереді. Сауда жасамас бұрын өз еліңіздегі кез келген платорманың реттеуші мәртебесін тексеріңіз.

Мазмұны

1. Ethereum-мен сауда жасаудың нақты мағынасы (оны жай ғана сатып алу емес)
2. Спот сауда мен келісімшарттық сауда: Айырмашылық неге маңызды
3. Ethereum келісімшарттарының екі негізгі құралы: Фьючерс және мерзімсіз келісімшарттар
4. ETH мерзімсіз келісімшарттарының нақты жұмыс істеу принципі: Қаржыландыру мөлшерлемелері, нарықтық баға және ликвидация
5. ETH келісімшарттарымен сауда жасау орнын таңдау: CEX және DEX платформалары
6. Иіндік және маржа: Қанша қолдану керек және неге азырақ қолдану әдетте тиімдірек
7. Қысқа мерзімді ETH келісімшарттық мәмілелерін орындауға арналған 5 қадамдық процесс
8. Құбылмалылық профиліне сәйкес келетін ETH-мен қысқа мерзімді сауда стратегиялары
9. Иіндігі бар ETH келісімшарттық позицияларына арналған тәуекелдерді басқару құрылымы
10. ETH және BTC қысқа мерзімді сауда құралы ретінде: Негізгі айырмашылықтар
11. Юрисдикциялық мәселелер: ETH деривативтеріне кім және қай жерде қол жеткізе алады
12. Ethereum келісімшарттарымен сауда жасау туралы жиі қойылатын сұрақтар
13. Келесі қадамдар: Құрылымнан алғашқы мәмілеге дейін

Ethereum-мен сауда жасаудың нақты мәні (оны жай ғана сатып алу емес)

ETH саудасы мен ETH сатып алу – бұл әртүрлі механизмдері, есептік жазба талаптары және тәуекел профильдері бар екі түрлі әрекет. Бұл айырмашылық осы нұсқаулықта қамтылған барлық нәрсенің бастапқы нүктесі болып табылады.

Ethereum саудасын жүргізу үшін, баға қозғалыстарынан табыс табу мақсатында ETH деривативтері келісімшартында (фьючерстік келісімшарт немесе мерзімсіз келісімшарт) позиция ашасыз, базалық активті иеленбей-ақ. ETH көтерілгенде лонг позициясын ашу арқылы, ал төмендегенде шорт позициясын ашу арқылы табыс табуға болады. Бұл процесс деривативтер биржасына маржа салуды, ливериджді таңдауды және кіріс, стоп-лосс және шығу тапсырыстары арқылы сауданы басқаруды қамтиды.

Керісінше, ETH сатып алу спот биржасында активті тікелей сатып алуды білдіреді. Сіз әмияныңызда ETH-ге иелік етесіз. Сіз баға көтерілгенде ғана табыс табасыз. Мұнда левередж, қаржыландыру мөлшерлемесі және ликвидация тәуекелі жоқ.

Эфириум) — бұл нативті токены ETH бар, ол есеп айырысу валютасы және сауда құралы ретінде қызмет ететін бағдарламаланатын блокчейн. Виталик Бутерин) 2013 жылы Эфириумды ұсынды, ал желі 2015 жылы іске қосылды. Ол смарт-келісімшарттарда жұмыс істейді: блокчейнде сақталатын, делдалсыз келісім шарттарын орындайтын өзіндік орындалатын бағдарламалар. Бұл келісімшарттар орталықсыздандырылған деривативтер протоколдарын жұмыс істеуге мүмкіндік береді. 2022 жылғы қыркүйектегі The Merge-ден кейін Эфириум стейкинг дәлелі (PoS) консенсусына ауысты, бұл ETH эмиссиясын шамамен 90% -ға азайтты және ETH ұсынысының динамикасын бағытты трейдерлер үшін relevant фондық факторға айналдырды.

ETH терең деривативтер нарығын басқарады. Ол тәулігіне 24 сағат, аптасына 7 күн, ірі платформаларда тұрақты жоғары өтімділікпен саудаланады. ETH тарихи түрде Bitcoin-ге (BTC) қарағанда жоғары пайыздық бағаның құбылмалылығын көрсетті, бұл қысқа мерзімді сауда орнатуларды жиірек тудырады және позициялар қате болған кезде жылдамырақ қолайсыз қозғалыстарға әкеледі.

Бұл нұсқаулық келісімшарттардың екі түрін қамтиды: ETH фьючерс келісімшарттары және мерзімсіз келісімшарттар. Онда қысқа мерзімді сауда-саттықты орындауға арналған құрылымдалған 5 қадамдық әдістеме және алғашқы леверидждік позицияңызды ашпас бұрын қолдануға болатын тәуекелдерді басқару жүйесі сипатталған.

Спот сауда мен Шартты сауда: Айырмашылықтың маңызы неде

Спот сауда мен келісімшарттық сауда — ETH бағасының қозғалысына қатысудың құрылымдық жағынан екі түрлі тәсілі. Келісімшарттық сауда спот арқылы сатып алу бере алмайтын мүмкіндіктерді ұсынады: леверидж, шорт және кастодиандық сақтау талабының болмауы.

Спот сауда — бұл ETH-ты оның ағымдағы нарықтық бағасымен, шұғыл есеп айырысумен және активті әмияныңызға нақты аударумен сатып алу немесе сату. ETH сізге тиесілі болады. Табыс тек бағаның өсуінен ғана түседі. Мұнда леверидж, маржа және ликвидация тәуекелі жоқ. Ethereum блокчейні әрбір транзакцияны ончейн жазады және есеп айырысады.

Деривативті саудалау – бұл деривативтер құралы арқылы ETH бағасының бағытына қатысты болжам жасау. Сіз ешқашан ETH-ға иелік етпейсіз. Табыс кез келген бағыттағы баға қозғалысын дұрыс болжаудан алынады. Сіз деривативтер биржасына маржа (кепілдік, әдетте USDT) саласыз, және биржа ETH бағасының сіздің позицияңызға қарсы қозғалысына байланысты сіздің шотыңызға ақшаны есепке алады немесе есептен шығарады.

Контрактілер қысқа мерзімді трейдерлерге спот ұсына алмайтын екі артықшылық береді: құлдырап жатқан нарықтарда табыс табу мүмкіндігі және леверидж арқылы капитал тиімділігі.

ETH бағасының қозғалысы бойынша қысқа мерзімді алыпсатарлық үшін келісімшарттар ең қолайлы құрал болып табылады. Онымен сауда жасау үшін әмиянда ETH ұстаудың қажеті жоқ. Орталықтандырылған биржаның (CEX) деривативтер аккаунтында сіз USDT-ні кепіл ретінде саласыз және нақты ETH-ге ие болмай немесе оны аудармай-ақ келісімшарттармен сауда жасайсыз. Орталықсыздандырылған биржа (DEX) протоколында сіз Web3 әмиянын (мысалы, MetaMask) платормаға қосасыз. Тіпті сонда да, келісімшарттардың көпшілігі стейблкоиндермен есептеледі.

ETH-тің өтімділігі (оны жоғары сауда көлемі мен тығыз bid-ask айырмашылығына байланысты тұрақты бағалармен тез сатып алуға немесе сатуға болатын қабілеті) оны қысқа мерзімді келісімшарттармен сауда жасау үшін ең практикалық активтердің бірі етеді. Ірі позицияларды негізгі платформаларда бағаға минималды әсер ету арқылы кірісуге және шығуға болады.

Екі негізгі Ethereum деривативтік құралдары: Фьючерс және Перпетуалдар

Ethereum келісімшарттарымен сауда жасау екі құралға негізделген: белгілі бір мерзімі бар фьючерс келісімшарттары және мерзімі жоқ мерзімсіз келісімшарттар. Сауда жасау үшін қайсысын таңдамас бұрын, екеуін де және олардың неліктен әртүрлі жұмыс істейтінін түсіну қажет.

ETH Фьючерс келісімшарттары: Мерзімді, Нақтыланған есеп айырысу

Фьючерстік келісімшарттар: Фьючерстік келісімшарт — белгілі бір болашақ күні алдын ала белгіленген баға бойынша ETH сатып алу немесе сату туралы заңды күші бар келісім. Крипто биржаларындағы ETH фьючерстерінің көпшілігі қолма-қол ақшамен есептеледі, яғни нақты ETH қолдан-қолға өтпейді. Табыс немесе шығын маржа валютасымен (әдетте USDT) төленеді.

Биржадағы Ethereum фьючерстері Binance Futures және OKX сияқты платформаларда тоқсандық немесе айлық мерзімді циклдерде жұмыс істейді. CME Group реттелген Ethereum фьючерстерін тіркелген фьючерстік брокерлер арқылы АҚШ трейдерлеріне қолжетімді етеді. Бұл келісімшарттар институционалдық қатысушылар үшін физикалық түрде жеткізіледі, ал бөлшек саудагерлер үшін ақшалай есептеледі.

Мысал ретінде: сіз келісімшарт көлемі 1 ETH болатын $3 000 бағамен ETH лонг фьючерстік келісімшарттар бойынша позиция ашасыз. Мерзімді уақытта ETH $3 200-ге дейін өседі. Комиссияға дейінгі сіздің табыс — $200.

Мерзімді фьючерстердің өз базисі болады: фьючерс бағасы мен ETH спот бағасы арасындағы баға премиумы немесе дисконты. Мерзімді жақындаған сайын бұл базис нөлге қарай жақындайды. Дәстүрлі фьючерс нарықтарымен таныс трейдерлер үшін ETH фьючерстеріндегі базис дәл солай жұмыс істейді. Мерзімсіз келісімшарттардағы баламалы механизм базистің жақындауы емес, қаржыландыру мөлшерлемесі арқылы жүзеге асырылады.

ETH мерзімсіз келісімшарттары: Мерзімді жоқ, қаржыландыру мөлшерлемесінің тірегі

Мерзімсіз келісімшарт: Мерзімсіз келісімшарт (сондай-ақ перп немесе мерзімсіз своп деп аталады) – бұл мерзімі жоқ фьючерс тәрізді туынды құрал. Саудагерлер позицияларды мерзімсіз ұстай алады. Қаржыландыру мөлшерлемесі тетігі мерзімсіз келісімшарт бағасының ETH спот бағасынан ерекшеленуін болдырмайды.

Мерзімсіз келісімшарттар негізгі крипто биржаларындағы сауда көлемі бойынша басым қысқа мерзімді ETH сауда құралы болып табылады. USDT-мен қамтамасыз етілген ETHUSDT мерзімсіз келісімшарты жаңа деривативтер трейдерлері үшін ең көп таралған кіру нүктесі болып табылады. Мерзімді фьючерстерден айырмашылығы, мерзімсіз келісімшарттарда ролловер талаптары жоқ. Позициялар сіз оларды жапқанша немесе ликвидация іске қосылғанша ашық болады. Қаржыландыру мөлшерлемесінің, нарықтық бағаның және ликвидацияның толық механикасы төмендегі мерзімсіз келісімшарт механикасы бөлімінде қарастырылған.

Перпетуалдар белсенді қысқа мерзімді ETH саудасы үшін таңдаулы құрал болып табылады, өйткені олар Мерзімді басқаруды талап етпейді және Спот бағасын үздіксіз көрсетеді.

ETH мерзімсіз келісімшарттары іс жүзінде қалай жұмыс істейді: қаржыландыру мөлшерлемелері, нарықтық баға және ликвидация

Мерзімсіз келісімшарттар — ETH-тің ең белсенді трейдерлері күнделікті қолданатын құрал. Олардың механикасы дәстүрлі фьючерстерден үш нақты жолмен ерекшеленеді: олардың мерзімді күні жоқ, фьючерстік базистің орнын басатын қаржыландыру мөлшерлемесі және ликвидацияны реттейтін нарықтық баға жүйесі.

ETH мерзімсіз келісімшарттарында Лонг және Шорт позицияларын ашу

ETH мерзімсіз-де лонг позициясын ашу дегеніміз – ETH бағасы сіздің кіру бағаңыздан жоғарылаған жағдайда табыс табу үшін сатып алу тапсырысын беру. Шорт позициясын ашу дегеніміз – ETH бағасы сіздің кіру бағаңыздан төмендеген жағдайда табыс табу үшін сату тапсырысын беру.

Мерзімсіз арқылы ETH-ті шорттау үшін нақты ETH-ті қарызға алудың қажеті жоқ. Келісімшарт ақшалай есептеледі: сіздің табысыңыз немесе шығыныңыз бағаның өзгеруіне байланысты USDT есебінде есептеледі, ETH иелігіне емес. Сіз маржа кепілдігі ретінде USDT саласыз. Сіз сауданың кез келген кезеңінде ETH ұстамайсыз.

Мысалы: сіз $3,000 бағасымен шорт позициясын ашасыз. ETH бағасы $2,700-ге дейін төмендейді. Сіздің баға қозғалысынан тапқан табысыңыз комиссиялар мен қаржыландыру төлемдерін есептемегенде, әрбір ETH номиналы үшін $300 құрайды. Бүкіл транзакция сіздің USDT маржа шотыңызда есептеледі.

Қаржыландыру мөлшерлемесі: бұл не және ол сіздің ұстау шығындарыңызға қалай әсер етеді

Қаржыландыру мөлшерлемесі: Қаржыландыру мөлшерлемесі — бұл ETH мерзімсіз келісімшартында әр 8 сағат сайын лонг және шорт позициясы иелерінің арасында алмасылатын мерзімді төлем. Ол мерзімсіз келісімшарт бағасын ETH спот бағасына байлап ұстап тұрады. Мөлшерлеме оң болғанда, лонгтар шорттарға төлейді. Теріс болғанда, шорттар лонгтарға төлейді.

Қаржыландыру мөлшерлемесінің бағыты нарықтық көңіл-күйді көрсетеді. Мерзімсіз келісімшарт бағасы ETH спот бағасынан жоғары болғанда (өйткені шортқа қарағанда лонг ашқан трейдерлер көбірек), қаржыландыру мөлшерлемесі оң болады. Бағасы асыра көрсетілген келісімшартты ұстап тұрғаны үшін өтемақы ретінде лонгтар шорттарға төлейді. Мерзімсіз келісімшарт спот бағасынан төмен болғанда, мөлшерлеме теріс болады және шорттар лонгтарға төлейді.

Мысал ретінде: сізде $2,500 болатын лонг ETH позициясы бар. Ағымдағы қаржыландыру мөлшерлемесі 8 сағаттық аралық үшін 0,01% құрайды. Сіз аралық үшін $0,25, немесе күніне $0,75 төлейсіз. 3 күндік своп саудасы кезінде, сіздің қаржыландыру шығыныңыз $2,25 құрайды. Аз маржа кезінде, бұл жинақталған сома маңызды.

Күшті оптимистік позициялау кезеңдерінде ETH қаржыландыру мөлшерлемесі әр 8 сағаттық аралықта 0,1%-дан 0,3%-ға дейін жетуі мүмкін, бұл лонг позицияларды ұстап тұруды айтарлықтай қымбаттатады. Бір 8 сағаттық терезе ішінде жабылатын скальп саудалары үшін қаржыландыру мөлшерлемесі мүлдем қолданылмауы мүмкін. 1 күннен 3 күнге дейін ұсталатын свинг саудалары үшін ол бірнеше есеп айырысу терезелері бойынша жинақталып, таза P&L азайтады.

Дәстүрлі мерзімді фьючерстерде қаржыландыру мөлшерлемесі жоқ. Олар тасымалдау шығындарын базис арқылы бағалайды. Бұл дәстүрлі фьючерс нарығынан келген трейдерлер үшін маңызды. Қаржыландыру мөлшерлемесі - бұл крипто-мерзімсіз фьючерстерге тән тетік, реттелген фьючерстерде оған тікелей баламасы жоқ.

Қаржыландыру мөлшерлемесі сонымен қатар төмендегі ETH сауда стратегиялары бөлімінде қарастырылған контрарлық көңіл-күй сигналы ретінде де қызмет етеді.

Нарықтық баға мен Соңғы баға: Қайсысы Ликвидацияны тудырады

Нарықтық баға — бұл бірнеше спот биржалары негізінде есептелген, индекске негізделген анықтамалық баға. Биржа сіздің іске асырылмаған P&L-іңізді есептеу және ликвидацияны іске қосу үшін (өзінің ордерлер кітабындағы соңғы саудаланған бағаны емес) нарықтық бағаны қолданады.

Бұл айырмашылық жоғары құбылмалылық кезінде маңызды. Жеке биржадағы соңғы саудаланған баға ірі ордер немесе жұқа ордерлер кітабы жағдайларына байланысты қысқа уақытқа күрт көтерілуі немесе төмендеуі мүмкін. Ликвидацияны іске қосу үшін сол бағаны пайдалану трейдерлерді манипуляцияларға немесе уақытша баға аномалияларына ұшыратуы мүмкін. Бірнеше спот дереккөздері бойынша орташаланған нарықтық баға манипуляцияға төзімді ликвидация триггерін ұсынады.

Диаграммадағы соңғы сауда бағасын ғана емес, сіздің Платормаңыздағы интерфейсіңізден Нарықтық бағаны бақылаңыз. Сіздің ликвидацияңыз алдыңғысына сәйкес есептеледі.

Ликвидация механикасы: Ликвидация бағасын қалай есептеуге болады

Ликвидация: Ликвидация дегеніміз – сіздің сауда жеңілдігімен ашылған ETH позицияңыздың биржа тарапынан автоматты түрде жабылуы, маржа балансыңыз минимал маржа шегінен төмендеген кезде. Қаржы қосуға уақыт беретін дәстүрлі маржин колл-дан айырмашылығы, крипто биржасындағы ликвидация дереу және автоматты түрде жүзеге асады.

Лонг позициясы үшін ликвидация бағасы шамамен:

Ликвидация бағасы шамамен Кіру бағасы × (1 минус 1/Иінтірек) тең

Мысалға: сіз 10 еселік ливериджбен $3,000-ға лонг ETH позициясын ашасыз, бұл үшін $300 оқшауланған маржа пайдаланасыз. Сіздің позицияңыздың мөлшері $3,000 нотионал. Жуықтап есептеуді қолданғанда: $3,000 × (1 минус 0.10) = $2,700. Сіздің ликвидация бағасы шамамен $2,700 болады, бұл сіздің кіру бағасыңыздан 10% төмен. Позицияңызға қарсы 10% ауытқу сіздің $300 маржаңыздың толығымен жойылуына әкеп соғады.

Дәстүрлі деривативтер саласында тәжірибесі бар трейдерлер үшін: TradFi ішінде маржин колл маржаңыздың талап етілетін деңгейден төмендегені туралы хабарлайды және қосымша қаражат салуға уақыт береді. Крипто деривативтерде минимал маржа шегі бұзылғаннан кейін ликвидация автоматты түрде және лезде орындалады. Алдын ала ескерту кезеңі болмайды.

Қауіп туралы ескерту: ETH күн сайын 5%-дан 15%-ға дейін өзгереді. 10x маржа кезінде, позицияңызға қарсы 10%-дық өзгеріс болса, бұл ликвидацияға әкеледі және барлық маржаны жояды. 5x маржа кезінде, ликвидация алдында ETH сізге қарсы 20% өзгеруі керек. Бұл әлі де ETH-тың белсенділігі жоғары кезеңдердегі қалыпты құбылмалылық диапазонында.

Үш стратегия сіздің ликвидация тәуекеліңізді азайтады:

1. Ликвидация бағасын кіру бағасынан алысқа жылжыту үшін төмен ливериджді (2x-тен 5x-ке дейін) қолданыңыз
2. Оқшауланған маржа режимін қолданыңыз, сонда тек осы саудаға бөлінген маржаңыз ғана тәуекелге ұшырайды, толық шот балансыңыз емес
3. Позиция ликвидация бағасынан жоғары баға деңгейінде тоқтату-жоғалту тапсырысын орнатыңыз, сонда биржа оны жаппас бұрын позиция сіздің шарттарыңыз бойынша жабылады

ETH келісімшарттарын қайда саудалауды таңдау: CEX немесе DEX платформалары

ETH келісімшарттарын қай жерде саудалайтыныңыз тіркелгі талаптарын, қолжетімді левереджді, комиссия құрылымын және юрисдикцияңызға негізделген қолжетімділікті анықтайды. Платорманың екі санаты бар: тіркелгіні тіркеуді және KYC тексеруін талап ететін орталықтандырылған биржалар және тіркелгі жасауды қажет етпейтін, қосылған Web3 әмияны арқылы жұмыс істейтін орталықсыздандырылған биржалар.

Орталықтандырылған биржалар (CEX): Тіркелгіге негізделген, KYC талап етіледі

Орталықтандырылған биржа (CEX) – бұл компания басқаратын платформа, ол сіздің салымдарыңыздың сақталуын қамтамасыз етеді және тапсырыстарды сәйкестендіруді өз серверлерінде басқарады.

Ашық пайыздар (платормадағы барлық қолданыстағы келісімшарттардың жалпы құны) ETH деривативтерінің өтімділігінің негізгі көрсеткіші болып табылады. Жоғары ашық пайыздар тарырақ спредтерді және елеулі баға ауытқуынсыз үлкен позицияларға кіру және шығу мүмкіндігінің жоғарылауын білдіреді. CEX ордерлер кітабы - бұл баға деңгейі бойынша ұйымдастырылған, күтіп тұрған сатып алу және сату ордерлерінің нақты уақыттағы тізімі. Лимитті ордерлер ордерлер кітабында пайда болады және мейкер комиссиясын (өтімділік қосатын ордерлерге қолданылады) алады. Маркет ордерлер қолданыстағы ордерлерге қарсы орындалады және тейкер комиссиясын (өтімділік алатын ордерлерге қолданылады) төлейді.

Жазылған сәттегі комиссиялар мен қолжетімділік. Сауда жасамас бұрын әрбір Платорманың комиссиялар кестесіндегі ағымдағы мөлшерлемелерді тексеріңіз.

Binance Фьючерс және OKX олардың қазіргі қызмет көрсету шарттарына сәйкес АҚШ-тың бөлшек сауда трейдерлері үшін қолжетімді емес. Kraken Фьючерс АҚШ штаттарында шектеулі қолжетімділікке ие. CME Group ETH фьючерстері CFTC тарапынан реттеледі және тіркелген фьючерс брокерлері арқылы АҚШ трейдерлеріне қолжетімді, бірақ олар офшорлық бөлшек сауда платформаларына қарағанда капиталға қойылатын талаптары жоғарырақ.

Орталықсыздандырылған биржалар (DEX): Әмиянға негізделген, KYC жоқ

Орталықсыздандырылған биржа (DEX) — бұл Ethereum блокчейнінде жұмыс істейтін, трейдерлерге қаражаттарын орталық оператордың иелігіне бермей-ақ туынды позицияларды ашуға және басқаруға мүмкіндік беретін протокол.

Орталықсыздандырылған қаржы (DeFi) — бұл орталықтандырылған делдалдарсыз жұмыс істейтін Ethereum блокчейнінде салынған қаржылық қызметтердің кеңірек экожүйесі. DeFi протоколдары арқылы ETH деривативтер саудасы — бұл өз бақылауындағы сауда: сіз сауда кезінде кепілдігіңіздің бақылауын өз әмиянңызда сақтайсыз. Ethereum виртуал машинасы (EVM) арқылы жұмыс істейтін Ethereum-ның смарт келісімшарт мүмкіндігі dYdX және GMX сияқты протоколдарға ончейн саудаларды орындауға және позицияларды басқаруға мүмкіндік береді.

DEX деривативтер Web3 әмиянін талап етеді (MetaMask ең көп қолданылатын болып табылады). Әмиянды протоколға қосыңыз және өз кепіліңізді тікелей салу. Тіркелгі тіркеуі немесе KYC талап етілмейді.

DEX платформасындағы әрбір сауда-саттық немесе позицияны түзету газ комисссиясын тудырады: бұл Ethereum желісінің валидаторларына ончейн-транзакцияларды өңдегені үшін өтемақы ретінде ETH-пен төленетін транзакциялық шығын. Газ комисссиялары желінің жүктемесіне байланысты құбылып тұрады және жиі жасалатын қысқа мерзімді сауда-саттыққа айтарлықтай шығын қосуы мүмкін.

DEX АҚШ трейдерлері үшін реттеушілік мәртебесі қалыптасып жатыр. Сіздің юрисдикцияңыздағы ағымдағы қолжетімділікті тексеріңіз.

Негізгі компромисс: DEX платормалары кепілді өз бетіңізше сақтауға мүмкіндік береді және биржаның төлем қабілетсіздігінен болатын екінші тарап тәуекелін жояды. CEX платормалары тереңірек өтімділік, қарапайым интерфейстер және жылдам орындалуды ұсынады. Деривативтердің көптеген жаңа трейдерлері үшін CEX жолы алғашқы сауда-саттық кезінде қолайлырақ тәжірибе береді.

Дұрыс платорманы қалай таңдауға болады: Шешім қабылдау құрылымы

Жағдайыңыз үшін дұрыс Платорма санатын анықтау үшін осы төрт сұрақты пайдаланыңыз:

1. Сіз АҚШ-та тұрасыз ба? Негізгі CEX таңдауларыңыз - CME Group ETH фьючерстері және Kraken Futures (штат бойынша қолжетімділікті тексеріңіз). DEX хаттамалары әдетте қолжетімді, бірақ реттеушілік белгісіздікке ие.
2. KYC верификациясынсыз саудаласуды қалайсыз ба? DEX жолын таңдаңыз: dYdX немесе GMX-ке Web3 әмиянын қосыңыз.
3. Үлкен позициялар үшін өтімділік тереңдігі сіздің басты басымдығыңыз ба? Жоғары ETH мерзімсіз ашық пайыздары бар үздік CEX таңдаңыз.
4. Деривативтер саудасы интерфейстеріне жаңасыз ба? CEX бастаңыз: басқарылатын тапсырыс беру ағыны, алдын ала орнатылған өтімділік басқарулары және маржа көрсеткіші алғашқы сауда үшін үйрену қиындығын азайтады.

Мерзімсіз келісімшарттардағы ашық позицияларды басқару бойынша нұсқаулық алу үшін төмендегі 5 қадамдық орындау процесінде қамтылған стоп-лосс және табысты алу механикаларына жүгініңіз.

Кредиттік плечо және Маржа: Қанша пайдалану керек және неліктен азырақ пайдалану тиімдірек

Көрсеткіш (Leverage) – ETH келісімшарт саудасында ең көп қате қолданылатын ұғым. Оның механикалық тұрғыдан не істейтінін (және не істемейтінін) түсіну – есептелген позиция мен жойылудан құтылу арасындағы айырмашылық.

Көрсеткіш қалай жұмыс істейді: Мультипликатор механикасы

Кредиттік иінді: Кредиттік иінді — бұл салынған маржаңыздан үлкенірек ETH позициясын басқаруға мүмкіндік беретін көбейткіш. 10x иінді қолданғанда, 200 долларлық маржа салу 2 000 долларлық ETH позициясын басқаруға мүмкіндік береді. Кредиттік иінді пайданы да, шығынды да бірдей есеге арттырады. Ол баға қозғалысының ықтималдығын өзгертпейді.

Мысалы: сіз $200 маржа саласыз және 10x левериджді таңдайсыз, бұл сізге $2,000 көлеміндегі ETH позициясын береді. ETH 10%-ға өседі. Позицияңыз $200 пайда әкеледі, бұл сіздің $200 маржаңызға 100% табыс. ETH 10%-ға төмендейді. Позицияңыз $200, яғни бүкіл маржаңызды жоғалтады, ал биржа позицияны ликвидациялайды.

Күшейту екі бағытта да бірдей жұмыс істейді. 10x позициядағы 5% пайда маржаның 50%-ын қайтарады. 10x позициядағы 5% шығын маржаның 50%-ын құрайды.

Дәстүрлі қаржыдан келген трейдерлер үшін: крипто ливeриджі маржа пайызы ретінде емес, мультипликатор ретінде (2x, 5x, 10x) көрсетіледі. TradFi бойынша 10% маржа талабы 10x ливeриджіне тең: сол негізгі қатынас, бірақ басқаша білдірілген.

Қауіп туралы ескерту: Леверидж бағаның өзгеру ықтималдығын арттырмайды немесе азайтпайды. Ол тек сіз салған маржамен салыстырғанда пайдаңыздың немесе шығыныңыздың мөлшерін өзгертеді. ETH-да 20x левериджді пайдаланатын трейдер 5% кері баға қозғалысы кезінде ликвидацияланады: бұл қозғалысты ETH қалыпты нарықтық жағдайларда бірнеше сағат ішінде жасайды.

ETH үшін леверидж деңгейін таңдау

Маржа: Маржа — бұл маржалы ETH позициясын ашу және ұстап тұру үшін салатын кепіліңіз. Бастапқы маржа — позицияны ашу үшін қажетті сома. Минимал маржа — оны ашық ұстау үшін қажетті ең аз баланс. Бұл деңгейден төмен түсу ликвидацияны іске қосады.

ETH бір сауда күні ішінде жиі 5-тен 15%-ке дейін өзгереді. Бұл ауытқу ауқымы жоғары ливеридж деңгейлерінде тиімді сауда аймағын тарылтады:

10x жетерімде, ETH-ның әдеттегі күндізгі диапазоны сауда тезисі орындалуға үлгеретінге дейін Ликвидацияны тудыруы мүмкін. 5x-те, сізде мәжбүрлі жабылу алдында шамамен 20% буфер болады. 2x-те, Ликвидация сізге қарсы 50% қозғалысты талап етеді, бұл ETH-ның әдеттегі қысқа мерзімді диапазонынан тыс.

Дұрыс рычагты таңдау принципі: рычагты сіздің ликвидация бағасыңыз сіздің стоп-лосс деңгейіңізден тыс қалатындай етіп таңдаңыз, керісінше емес. Егер сіздің техникалық стоп-лоссыңыз кірісу нүктесінен 5% қашықтықта болса, стоп ликвидация басталғанға дейін саудадан шығатынына көз жеткізу үшін 20x-тен төмен рычагты орнатыңыз.

Маржа режімі рычагты таңдау арқылы тікелей анықталады:

• Оқшауланған маржа режимі: Бұл нақты саудаға бөлінген маржа ғана тәуекелге ұшырайды. Биржа ұтылатын позицияны қолдау үшін сіздің шотыңыздағы қалған қаражатты пайдалана алмайды. Саудадағы сіздің ең жоғары шығыныңыз оқшауланған маржа сомасымен шектеледі.
• Кросс маржа режимі: Сіздің бүкіл шотыңыздың балансы позицияны қамтамасыз етеді. Биржа ликвидацияны кейінге қалдыру үшін қолжетімді шот қаражатын пайдаланады, бірақ үлкен ұтылатын позиция бүкіл шотты тауыса алады.

ETH деривативтерінің жаңа трейдерлері оқшауланған маржа режимінен бастауы керек. Ол әрбір позиция бойынша ең нашар нәтижені сол саудаға нақты бөлінген сомамен шектейді. Ликвидация бағасын есептеу туралы толығырақ ақпарат алу үшін жоғарыдағы мерзімсіз келісімшарттар бөлімінде қарастырылған ликвидация механикасына жүгініңіз.

ETH келісімшарттарымен қысқа мерзімді саудаларды жүзеге асырудың 5 қадамдық процесі

ETH келісімшарттарымен тұрақты негізде сауда жасау әрбір мәміледе бірдей ретпен орындалатын бес жүйелі қадамды талап етеді. Қадамдарды (әсіресе 3 және 5-қадамдарды) өткізіп жіберу жаңа деривативтер трейдерлері арасындағы болдырмауға болатын шығындардың көпшілігінің себебі болып табылады.

Кез келген ETH келісімшарты бойынша сауданы жүзеге асырмас бұрын, келесілердің дайын екенін растаңыз.

1. Деривативтер биржасында (CEX) тексерілген аккаунт немесе қосылған Web3 әмияны (DEX)
2. Деривативтер аккаунтыңызға маржа салынған (USDT немесе қабылданған кепілдік валютасы)
3. Сіздің келісімшарт түріңіз таңдалды: ETHUSDT мерзімсіз көптеген қысқа мерзімді трейдерлер үшін.
4. Платорма интерфейсін қарап шықтыңыз: тапсырыс енгізу панелі, ливеридж селекторы, маржа режімі ауыстырғышы
5. Сауданың ең жоғары тәуекелін анықтадыңыз: сіздің жалпы сауда капиталыңыздың 1-2% - нан аспайды

Қадам 1: Деривативтер сауда аккаунтын орнату және қаржыландыру

CEX жолы: Таңдалған платормаңызда KYC верификациясын аяқтаңыз. USDT-ны фьючерс немесе деривативтер қосалқы шотына аударыңыз. Спот және деривативтер әмияндарын бөлетін платормаларда (мысалы, Binance және OKX), бұл аударым кез келген келісімшартты ашпас бұрын қажетті қадам болып табылады.

DEX жолы: MetaMask немесе қалаған Web3 әмияныңызды орнатыңыз. Оны USDT немесе USDC-мен толықтырыңыз. Өзіңіз таңдаған DEX деривативтер протоколына қосылыңыз және кепілді тікелей әмиян интерфейсінен салыңыз.

Көптеген CEX платформалары маржада бар болғаны 10-50 доллармен позицияны ашуға мүмкіндік береді. 200-500 доллар бастапқы диапазоны 1% тәуекел ережесі бойынша мағыналы стоп-лосс қашықтығы мен позицияны өлшеу үшін жеткілікті орын береді. 100 долларлық шот техникалық жағынан саудаласуға болады, бірақ іс жүзінде шектеулі: 1% ережесі сізге сауда үшін ең көбі 1 доллар жоғалтуға мүмкіндік береді, бұл қалыпты ETH бағасының шуы үшін ешқандай орын қалдырмайтын өте қатаң позицияны өлшеуді талап етеді.

Step 2: Analyze the ETH Chart and Identify a Setup

Жарамды сауда жағдайы үш қажетті элементтен тұрады: бағыттық басымдылық (баға құрылымы мен контекстке негізделген лонг немесе шорт), кіру триггері (позицияны растайтын нақты баға қозғалысы) және анықталған жойылу деңгейі (сіздің тезисіңіз бұрыс екені дәлелденетін баға).

Кірместен бұрын, басым көпшілік ірі CEX платформаларында қолжетімді үш ETH-ке қатысты нарықтық деректер енгізулерін тексеріңіз:

• Қаржыландыру мөлшерлемесі: Нарық бір бағытта шамадан тыс толған ба? Тым жоғары оң қаржыландыру лонгтардың, ал тым төмен теріс қаржыландыру шорттардың шамадан тыс толғанын білдіреді.
• Ашық пайыздар тренді: Баға қозғалысымен бірге ашық пайыздардың өсуі нарық қатысушыларының ниетін растайды; ашық пайыздардың төмендеуі трендтің әлсіреуін ескертеді.
• Лонг/шорт арақатынасы: Бөлшек саудагерлердің мерзімсіз келісімшарттарда негізінен лонг немесе шорт позициясында екенін көрсететін көпшіліктің позициялары туралы деректер.

ETH сауда стратегиялары бөліміндегі үш қысқа мерзімді стратегия осы деректерді нақты орнату түрлеріне қалай қолдану керектігін көрсетеді.

3-қадам: Позиция өлшемін, левериджді және маржа режімін орнату

Леверидж таңдағышына қол тигізбес бұрын позиция өлшемін есептеңіз:

Позиция мөлшері = (Есепшот балансы × Тәуекел пайызы) / Стоп-лосс қашықтығы пайызы

Мысалы: шотыңыздың балансы — $1 000. Сіз бір мәмілеге 1% ($10) тәуекел етесіз. Стоп-лосс деңгейіңіз кіру бағасынан 3% құрайды. Позиция көлемі = $10 бөлінген 0,03 = $333 номиналды. 3x левериджімен қажетті маржаңыз — $111.

Ордерді ашпас бұрын оқшауланған маржа режимін орнатыңыз. Бұл қадам позицияға кірмес бұрын орындалуы керек. Ордерді жібермес бұрын левереджді орнатыңыз. Көптеген платформаларда позиция ашылғаннан кейін левереджді реттеу позиция өлшемін емес, маржа талаптарын өзгертеді: бұл жаңа трейдерлер үшін күтпеген экспозиция өзгерістерінің жиі кездесетін себебі.

4-қадам: Тиісті ордер түрін пайдаланып саудаға кіріңіз

ETH контрактілік саудасы үшін ордерлердің үш түрі өзекті:

• Нарық ордері: Ағымдағы қолжетімді ең жақсы бағамен бірден орындалады. Көптеген платформаларда тейкер комиссиясы алынады. Құбылмалы жағдайлар кезінде баға ауытқуы қаупі жоғары болады.
• Лимиттік ордер: Тек сіз көрсеткен бағамен немесе одан жақсырақ бағамен орындалады. Егер баға сіздің деңгейіңізге жетпесе, орындалуына кепілдік берілмейді. Мейкер комиссиясы алынады (көптеген CEX платформаларында тейкерден төмен). Орындау бағасын бақылау және шығындарды азайту үшін жоспарланған кірулер үшін қолайлы.
• Стоп-нарық ордері: ETH белгілі бір бағаға жеткенде нарық ордерін іске қосады. Баға серпілісі арқылы кіру немесе стоп-лосс (шығынды тоқтату) орындау үшін қолданылады.

Мейкер комиссиясының жеңілдіктеріне ие болу және баға ауытқуын болдырмау үшін жоспарланған кірістерге лимиттік ордерлерді пайдаланыңыз. Баға сізге қарсы қозғалғанда және дереу орындалу комиссияны оңтайландырудан маңыздырақ болған кезде, нарықтық ордерлерді шұғыл шығу үшін сақтаңыз.

DEX платформаларында, үлкен көлемдегі ETH позицияларына арналған нарықтық тапсырыстар төмен өтімділік тереңдігіне байланысты айтарлықтай баға әсерін тудыруы мүмкін. Тапсырыс бермес бұрын қолжетімді өтімділікті тексеріңіз.

5-қадам: Жоғалтуды тоқтатуды, Табысқа жетуді орнатыңыз және ашық позицияны басқарыңыз

Кіріс орындалғаннан кейін тоқтату-жоғалту тапсырысыңызды бірден орнатыңыз. Айырбасталған ETH позицияларында сіздің қарсы бағытыңызға 5-10% қозғалыс бір сағаттық шам ішінде болуы мүмкін. Тоқтату-жоғалту тапсырысын орнатпас бұрын сауданың қалай дамитынын көруді күту – стратегия емес: бұл тәуекел.

Тоқтау-жоғалытыңыз кіру бағасы мен ликвидация бағасы арасында болуы керек. Тоқтау-жоғалытыңыз – сіздің жоспарлаған шығуыңыз. Ликвидация – мәжбүрлі шығу, және ол әрқашан сіздің жоспарлаған максималдыңызға қарағанда үлкен шығын әкеледі.

Қысқа мерзімді ETH келісімшарттары үшін табысты алудың екі тәсілі жұмыс істейді:

• Тұрақты мақсат: Кемінде 1:2 тәуекел мен сыйақы арақатынасына қол жеткізу үшін стоп-лосс қашықтығынан 2 есе артық деңгейде белгілеңіз. Егер сіздің стоп-лоссыңыз кіру нүктесінен $100 төмен болса, онда мақсатыңыз кіру нүктесінен $200 жоғары болады.
• Трейлинг стоппен ішінара жабу: Тұрақты мақсатқа жеткенде Позицияның 50-75%-ын жабыңыз, содан кейін үлкенірек трендтік қозғалысқа ұласатын позициялар үшін қалған бөлігіне Трейлинг стопты қолданыңыз.

Бірнеше 8 сағаттық кезеңдер бойы ұсталған мерзімсіз позициялар үшін: әрбір есеп айырысу уақытында қаржыландыру мөлшерлемесін тексеріңіз. Егер мөлшерлеме позицияңыздың бағытына қарсы болса және баға тұралап қалса, есеп айырысуға дейін жабу оны әрі қарай ұстап тұруға қарағанда көбірек таза P&L сақтауға мүмкіндік беруі мүмкін.

Техникалық деңгейлерге байланысты стоп-лосс орнатудың нақты ережелерін төмендегі левериджді ETH контракт позицияларына арналған тәуекелдерді басқару құрылымынан қараңыз.

Толық сауда сценарийі: Бір ETH позициясына қолданылған барлық 5 қадам

Келесі мысал бес қадамды пайдаланып, тексерілген арифметикамен толық шорт-мерзімді ETH келісімшарт саудасын көрсетеді.

Мән-мәтін: ETH екі күн бойы $3,100 және $3,300 аралығында консолидациялануда. Баға $3,100 қолдау деңгейіне жақындап келеді, RSI 35 мәнінде (артық сатылған аймақ) және қаржыландыру мөлшерлемесі сәл теріс (шорттар тым көп). Сіз диапазонды саудалауға арналған лонг орнатуды анықтайсыз.

1-қадам (Аккаунт): Сізде тексерілген Деривативтер аккаунты бар, оның фьючерс ішкі аккаунтында 1000 USDT бар.

2-қадам (Орнату): Бағыттық басымдық лонг. Кіру триггері - $3,100 қолдау деңгейіндегі қайтару шамы. Жою деңгейі - $3,060 (қолдаудан төмен жарылу диапазонның сәтсіздікке ұшырағанын растайды).

3-қадам (Позиция өлшемі, леверидж, маржа): Сіз $1,000-дың 1%-ын = ең көп дегенде $10 шығынды тәуекелге тігесіз. Стоп-лосс $3,060 деңгейінде, бұл сіздің $3,100 кіру бағаңыздан 1,29%-ға төмен. Позиция өлшемі = $10 бөлінген 0,0129 = номиналды $775. 3x леверидж кезінде қажетті маржа = $775 бөлінген 3 = $258. Оқшауланған маржа режимін орнатыңыз. Левериджді 3x мәніне орнатыңыз.

4-қадам (Тапсырыс енгізу): Сіз $3,100 бағасымен лимиттік сатып алу тапсырысын бересіз. Тапсырыс орындалды. Сіздің позицияңыз: $3,100 кірісу бағасымен $775 номиналды ETH лонг, $258 оқшауланған маржа.

5-қадам (Стоп-лосс және тейк-профит): Сіз $3,060-ға стоп-лосс тапсырысын орнаттыңыз ($3,100 демеу деңгейінен сәл төмен, кіру нүктесінен 1,29% төмен). Сіз $3,226-ға тейк-профит тапсырысын орнаттыңыз (кіру нүктесінен 4,1% жоғары, шамамен 3,2:1 тәуекел-сыйақы қатынасын береді). Ликвидация бағасының жуық шамасы: $3,100 × (1 минус 1/3) = $2,067. Сіздің $3,060-дағы стопыңыз кез келген ликвидация тәуекелінен әлдеқайда бұрын саудадан шығуды қамтамасыз етеді.

P&L нәтижелерін көрсету үшін: егер баға $3 226 деңгейіндегі тейк-профитке жетсе, $775 номинал бойынша сіздің табысыңыз = $97,65 ($258 маржаға шамамен 37,8% кіріс). Егер баға $3 060 деңгейіндегі стопқа тисе, шығыныңыз = $10 (алдын ала белгіленген 1% тәуекел). Бұл орнату күтілетін нәтижеге кепілдік бермейді. Ол белгіленген тәуекелі және қолайлы сыйақы мен тәуекел арақатынасы бар сценарийді анықтайды.

Тексеру: $775 × 0.0129 (стоп-қашықтық) = $10.00 максималды шығын. $775 × 0.0406 (нысаналы қашықтық) = тейк-профиттегі $31.47 табыс. 3x иініндегі қажетті маржа: $775 ÷ 3 = $258.33. Барлық арифметика расталды.

--- ## ETH-тің тұрақсыздық бейініне сәйкес келетін қысқа мерзімді сауда стратегиялары

ETH бағасының сипаты оны қысқа мерзімді сауданың үш түрлі тәсіліне қолайлы етеді. Әрқайсысы нарықтың әртүрлі жағдайына сәйкес келеді: консолидация фазалары үшін диапазондық сауда, трендтің басталуы үшін баға серпілісі саудасы және мерзімсіз келісімшарттарға тән сигналдар қолжетімді нарықтар үшін қаржыландыру мөлшерлемесінің көңіл-күйіне негізделген кірулер. Бұл тәсілдердің ешқайсысы нәтижелерге кепілдік бермейді. Олар күтілетін қозғалыс ықтималдығы кездейсоқ жағдайдан жоғары болатын жағдайларды анықтайды.

Техникалық талдауда сауда құрылымдарын анықтау үшін тарихи баға деректері қолданылады. Қысқа мерзімді ETH келісімшарттарында шорт саудасы үшін төрт құрал ең өзекті болып табылады: қолдау және қарсылық деңгейлері (бағаның бұрын қайта бұрылған жерлеріне негізделген кіру және шығу аймақтарын анықтау); тренд бағытының ықпалын анықтау үшін экспоненциалды қозғалмалы орташалары, атап айтқанда EMA 20 және EMA 50; 70-тен жоғары шамадан тыс сатылуды және 30-дан төмен шамадан тыс сатып алуды көрсететін импульс осцилляторы ретіндегі RSI; және бағаның қозғалысының сенімділігін немесе кері қайту ықтималдығын растау үшін көлем. ТDE-нің дәстүрлі активтермен салыстырғандағы жоғары құбылмалылығы бұл көрсеткіштердің жиірек сигналдар беретінін, сондай-ақ жалған сигналдарді көбірек тудыратынын білдіреді, бұл аз құбылмалы нарықтарда қолданылатын критерийлерге қарағанда тығыз құрылым критерийлерін қажет етеді.

Консолидация кезіндегі ETH-тың орташаға оралу мінез-құлқын пайдалану: Диапазонды саудалау

Диапазондық сауда ETH-тің тренд фазалары арасында белгіленген баға шеңберінде шоғырлану тенденциясын нысанаға алады. Стратегия: белгіленген қолдау деңгейі маңынан Лонг позициясын ашу, немесе белгіленген қарсылық деңгейі маңынан Шорт позициясын ашу, алыпсату (табыс алу) ретінде қарама-қарсы шекараны немесе диапазонның ортасын нысанаға алу.

Бұл стратегияны ETH мерзімсіз бойынша қолдану үшін:

1. Қолдау және қарсылық деңгейлерінің әрқайсысы кем дегенде екі рет бұрын сынақтан өткен, айқын анықталған горизонтальды диапазонды 4-сағаттық диаграммада табыңыз.
2. Бағаның бір шекараға жақындап келуін және одан өте алмаған бағытын өзгерткен шаммен бас тартуды көрсетуін күтіңіз.
3. Диапазон бағытында (қолдауда лонг, қарсылықта шорт) лимиттік ордермен бас тарту деңгейінде кіріңіз.
4. Стоп-лоссыңызды диапазон шекарасынан 1-2% тыс орнатыңыз (лонгтар үшін қолдаудың астында, шорттар үшін қарсылықтың үстінде).
5. Тәуекел-ынталандыру коэффициентінің 1:2 ең аз талабына сәйкес келетінін тексеріп, табатысыңызды диапазонның ортасына немесе қарама-қарсы шекарасына орнатыңыз.

Сауда сетабы күтілетін нәтиженің ықтималдығын арттырады. Ол оған кепілдік бермейді. Диапазон шекаралары ескертусіз бұзылуы мүмкін, дәл осы себепті стоп-лосс шекарада емес, диапазоннан тыс жерде орналастырылады.

Ұстау мерзімі: бірнеше сағаттан 1-2 күнге дейін. Бұл мерзімде, позициялар келесі 8 сағаттық есеп айырысу терезесіне дейін жабылса, қаржыландыру мөлшерлемесінің ықпалы минималды.

Баға серпілісі бойынша сауда: ETH трендінің басталу қозғалыстарын түсіру

Баға серпілісі бойынша сауда-саттық ETH бағасы жоғарылаған көлем мен қарқынмен қарсылық деңгейінен асқанда лонг позициясына, немесе растаумен қолдау деңгейінен төмендегенде шорт позициясына кіруді білдіреді.

Осы стратегияны қолдану үшін:

1. Бірнеше таймфрейм сынақтарында қарсылық немесе қолдау ретінде әрекет еткен негізгі баға деңгейін анықтаңыз.
2. Бағаның сол деңгейден өтуін және онымен бірге сауда көлемінің соңғы орташа көрсеткіштен жоғары ұлғаюын қадағалаңыз.
3. Шамның ортасында кірмей, шамның сол деңгейден тыс жабылуын күту арқылы бұзылуды растаңыз. ETH перпетуалдары баға кері қайтпас бұрын оны негізгі деңгейлер арқылы қысқа уақытқа итеретін жасанды ликвидация каскадтарына бейім.
4. Бұзылған қарсылық деңгейінен жоғары (лонгтар үшін) немесе бұзылған қолдау деңгейінен төмен (шорттар үшін) лимиттік ордермен кіріңіз.
5. Стоп-лоссты баға серпілісі деңгейінің дәл ішіне орнатыңыз, бағаның деңгей ішіне қайтып оралуы сетаптың күшін жоятынын қабылдаңыз.

Ашық пайыздардың баға серпілісімен қатар өсуі растауды күшейтеді. Төмендейтін көлеммен және тұрақты ашық пайыздармен болған баға серпілісінің сәтсіздікке ұшырау ықтималдығы жоғары.

Ұстау мерзімі: бірнеше сағаттан 3 күнге дейін. Егер бір 8-сағаттық есеп айырысу терезесінен ұзақ ұстасаңыз, қаржыландыру мөлшерлемесін бақылаңыз.

Қаржыландыру мөлшерлемесі арбитражы және сентиментке негізделген жазбалар

Қаржыландыру мөлшерлемесі тығыз позициялану кезеңдерінде шеткі деңгейлерге жетеді және сол шеткіліктерде қарама-қарсы сигнал ретінде әрекет етеді. Өте жоғары оң қаржыландыру (лонгтар шорттарға жоғары мөлшерлеме төлейтін) тығыз лонг позициялануын көрсетеді. Бұл баға құрылымы кедергіде таралуды растаған кезде потенциалды шорт құрылымын тудырады. Өте төмен теріс қаржыландыру тығыз шорт позициялануын көрсетеді, бұл баға құрылымы қолдауда жинақталуды растаған кезде потенциалды лонг құрылымын тудырады.

Практикалық табалдырық: ETH қаржыландыру мөлшерлемесі әр 8 сағаттық кезеңде плюс немесе минус 0,1%-дан асқанда, бұл сетапты бағалауға енгізуге тұрарлық статистикалық маңызды шоғырлану сигналы болып табылады.

Бұл стратегия түрі мерзімі көрсетілген фьючерстік нарықтарда тікелей баламасы жоқ, онда тасымалдау шығындары кезеңдік төлем тетігі арқылы емес, базиске енгізіледі. Қаржыландыру мөлшерлемесі – бұл крипто-мәңгіліктерге арналған ерекше құрал, ол техникалық жағдайларға sentiment өлшемін қосады.

Қолдану ережесі: қаржыландыру мөлшерлемесі растайды; баға қозғалысы бастайды. Қаржыландыру мөлшерлемесі ғана негізінде, бағытты растайтын техникалық құрылымсыз позицияға кірмеңіз.

Левериджі бар ETH келісімшарттық позицияларына арналған тәуекелдерді басқару негіздемесі

Деривативтер саудасындағы есепшоттардың жойылуының басым бөлігі бір ғана сәтсіз саудадан емес, төтенше жағдайларды тоқтату тетігісіз жүзеге асырылған сәтсіз саудалар тізбегінен туындайды. Келесі төрт ереже және бір құрылымдық қағида позицияға қаншалықты сенімді болсаңыз да, әрбір саудаға қолданылады.

1% тәуекел ережесі: Капиталды сақтау үшін позицияларды анықтау

Кез келген бір ETH келісім-шарт позициясында сауда капиталыңыздың 1%-нан аспайтын тәуекел етіңіз. Бұл – жоғалтулар тізбегінен аман қалатын трейдерлерді, ал оларға төтеп бере алмайтындардан бөліп тұратын позицияны өлшеу ережесі.

Мысал келтірсек: сауда шотыңызда $5,000 бар. Оның бір пайызы $50-ды құрайды: бұл осы мәміледегі сіздің ең жоғары шығыныңыз. Техникалық параметрлеріңіз стоп-лоссты кіру бағасынан 3%-ға төмен қояды. Позиция мөлшері = $50 бөлінген 0.03 = $1,667 номиналды құн. 5x иіндісімен бұл позиция үшін қажетті маржа $1,667 бөлінген 5 = $333.40 құрайды.

1% ережесі — бұл мақсат емес, әр мәміледегі шығынның жоғарғы шегі. Тұрақты нәтижелері бар көптеген трейдерлер, әсіресе ETH-тегі жоғары құбылмалылық кезеңдерінде, әр мәміле үшін 0,5% қолданады. Егер сіз 1000 долларлық шоттан бастап, 3% стоп-лосс қашықтығымен әр мәмілеге 10 доллар (1%) тәуекел еткіңіз келсе, сізге 333 долларлық Позиция қажет: бұған 2x-тен 3x-ке дейінгі иіндік (леверидж) арқылы қол жеткізуге болады. Бұл сондай-ақ ең төменгі капитал туралы сұраққа жауап береді: 1000 доллар 1% ережесі бойынша жұмыс істеуге қолайлы Позиция мөлшерін қамтамасыз етеді, ал 500 доллар — практикалық төменгі шек.

Стоп-лосс орналастыру: Тым тар емес, тым кең емес

Стоп-лосс ордері — бұл баға белгіленген мөлшерде сізге қарсы қозғалған жағдайда, саудадағы ең жоғарғы шығыныңызды шектей отырып, ETH позицияңызды автоматты түрде жабу туралы нұсқау. Бұған керісінше, стоп-лимиттік ордер стоп-бағасында лимиттік ордерді іске қосады, ол жылдам өзгеретін нарықтарда орындалмауы мүмкін. Левереджі бар ETH позициялары үшін стандартты стоп-лосс (нарықтық) ордерлер орындалу тұрғысынан сенімдірек.

ETH-тің күндізгі құбылмалылығы калибрлеу мәселесін тудырады. Кіру нүктесінен 1% қашықтықта орналасқан стоп, сауда дамуға үлгермей тұрып, қалыпты баға шуымен үнемі өшіріледі. 10x leverage-ті позицияда кіру нүктесінен 10% қашықтықта орналасқан стоп, стоп орындалмай тұрып ликвидацияны тудырады: ликвидация бағасы бірінші келеді.

Орналастыру эвристикасы: стопыңыздың бағытындағы ең жақын техникалық маңызды құрылымдық деңгейді (Лонг позициясы үшін ең соңғы свинг-лоу, Шорт позициясы үшін ең соңғы свинг-хай) анықтаңыз және стоп-лоссты сол деңгейден 1-2% арырақ орналастырыңыз. Құрылым деңгейінде емес, одан арырақ.

Позиция өлшемі стоп-лосс қашықтығына қарай реттеледі, керісінше емес. 1% тәуекел ережесін сақтау үшін кеңірек стоп-лосс кішірек позиция өлшемін талап етеді. ETH күрт құлдырауы кезінде стоп-лосс ордерлері баға ауытқуына байланысты көрсетілген деңгейден төмен бағамен орындалуы мүмкін: бұл қабылданған орындау тәуекелі болып табылады және стоп-лосстан бас тартуға себеп емес.

Максималды күнделікті шығын шегі және тоқтау ережесі

Сауда сессияңызды бастамас бұрын күнделікті шығынның максималды шегін белгілеңіз. Әдеттегі диапазон шоттың жалпы капиталының 3-тен 5%-ына дейін құрайды. Осы шекке жеткенде, сол күнге арналған сауданы тоқтатыңыз.

ETH-тің 24/7 нарығы сәтсіздіктер сериясы арасында қайта оңалу үшін сессияның табиғи жабылуын қарастырмайды. Левериджді ортадағы қатарынан болған шығындар шешім қабылдау қабілетін нашарлатады, ал нарық қателіктерді үсті-үстіне жасауға мүмкіндік беріп, әрдайым ашық болады. Күнделікті шығын лимиті — бұл сіз өзіңіз орнатқан автоматты ажыратқыш.

Практикалық триггер: бір сессияда қатарынан үш шығынды саудадан кейін барлық ашық позицияларды жабыңыз және сол сессияның қалған уақытына сауданы тоқтатыңыз. Сессия шығындарын осы сессия ішінде қайтаруға тырыспаңыз.

Пайда мен тәуекел арақатынасы: тек тәуекелді ақтайтын сауда-саттықты жасау

Тәуекел-кіріс арақатынасы (ТКА) саудадағы максималды ықтимал шығынды (кіру нүктесінен стоп-лоссқа дейінгі арақашықтық) максималды ықтимал табысқа (кіру нүктесінен тейк-профитке дейінгі арақашықтық) салыстырады.

Қысқа мерзімді ETH келісімшарттарымен сауда жасаудың практикалық минимумы 1:2 тәуекел-сыйақы қатынасы болып табылады: 1 доллар тәуекел етіп, 2 доллар пайда табу мүмкіндігі. 1:2 тәуекел-сыйақы қатынасында саудаларының тек 40%-ында жеңіске жеткен трейдер де пайда табады. 1:2 тәуекел-сыйақы қатынасымен 50% жеңіс деңгейі бірқатар саудалар бойы тұрақты таза пайда әкеледі.

Саудаға кіргеннен кейін емес, оған дейін RRR (тәуекел мен табыс арақатынасын) бағалаңыз. Кіру өтінімін жібермес бұрын табысты бекіту (take-profit) мақсатты деңгейін анықтаңыз. Егер ең жақын шынайы мақсат стоп-лосс қашықтығына қатысты кем дегенде 1:2 арақатынасын бермесе, сетап кіру критерийлеріне сәйкес келмейді. Оны өткізіп жіберіңіз.

ETH пен BTC қысқа мерзімді сауда құралы ретінде: Негізгі айырмашылықтар

ETH және BTC — жаһандық деңгейдегі ең өтімді екі криптовалюталық деривативтер нарығы, бірақ олардың сипаты бір-бірінен айтарлықтай ерекшеленетіндіктен, BTC үшін калибрленген стратегияны ETH-ге қолданар алдында түзету қажет. Қысқа мерзімді келісімшарт трейдерлері үшін оларды бес өлшем ерекшелейді.

Тұрақсыздық: ETH тарихи түрде BTC-ге қарағанда жоғары пайыздық тұрақсыздықты көрсетті, күн ішіндегі бағаның ауытқулары оның баға деңгейіне қатысты үлкен болды. ETH-тің BTC-ге қатысты бета коэффициенті жоғары, яғни пайыздық өзгерістері екі бағытта да BTC-нің өзгерістерінен асып түсуге бейім. Бұл қысқа мерзімді саудаға арналған жиірек жағдайларды және позициялар қате болған кезде жылдамырақ кері бағыттағы өзгерістерді тудырады.

Өтімділік және нарық тереңдігі: BTC мерзімсіз нарықтары ашық пайыздар бойынша тұтастай алғанда тереңірек. Негізгі CEX платформаларындағы ETH мерзімсіз нарықтары стандартты сауда көлемдерінде ең төменгі баға ауытқуымен көптеген бөлшек сауда позицияларының өлшемдері үшін жеткілікті өтімді.

Деривативтер нарығының құрылымы: ETH және BTC екеуі де жағалаудағы CEX платформаларында терең мерзімсіз нарықтарға ие. BTC ашық пайыздар және институционалдық қатысу бойынша CME фьючерстерінде басым. ETH CME фьючерстері қолжетімді және CFTC реттейді, бірақ BTC баламаларына қарағанда азырақ институционалдық көлемге ие.

Корреляция және дивергенция: ETH және BTC бағалары жалпы крипто нарығындағы жағдайлар кезінде бірге қозғалады. ETH Ethereum-ға тән оқиғалар кезінде айтарлықтай деңгейде ажырауы мүмкін: желінің негізгі жаңартулары, маңызды DeFi хаттамасының белсенділігі, ETF-ке қатысты реттеушілік өзгерістер және стейкинг кірістілігі динамикасындағы өзгерістер.

ETH-ке тән ончейн катализаторлары: ETH-тің BTC-де баламасы жоқ баға драйверлері бар: DeFi және NFT белсенділігінен туындаған газға сұраныс, Merge-ден кейінгі стейкинг кірістілігінің динамикасы, 2-деңгейді қолдану метрикалары және EIP-1559-ға негізделген ұсыныс механикасы. 2022 жылғы қыркүйектегі Merge нарық қатысушыларының техникалық оқиға аясында позицияларын қайта қарауына және эмиссия азайғаннан кейінгі ETH ұсынысының модельдерін жаңартуына байланысты ETH бағасының BTC-ден ұзақ уақыт бойы алшақтауына әкелді. Бұл оқиға желіге тән катализатор әсерінен ETH-тің жалпы нарықтық бағыттан қалай бөлініп кете алатынының соңғы кездегі ең айқын мысалы болып табылады.

Юрисдикциялық мәселелер: ETH деривативтеріне кім және қай жерде қол жеткізе алады

Платформаны таңдамас бұрын, юрисдикцияңызда ETH деривативтер саудасының қолжетімді екенін растаңыз. Қолжетімділік шектеулері ел мен платформаға қарай ерекшеленеді және ең өтімді жаһандық биржалар ағымдағы қызмет көрсету шарттарына сәйкес АҚШ-тың бөлшек трейдерлері үшін қолжетімсіз.

АҚШ ландшафты: CFTC АҚШ тұлғалары үшін крипто деривативтерді реттейді. Оффшорлық CEX платормалары (Binance, Bybit және OKX) АҚШ резиденттеріне өздерінің деривативтік өнімдерін пайдалануға тыйым салады және АҚШ IP мекенжайларын белсенді түрде бұғаттайды. Шектелген платормада АҚШ тұлғасы ретінде сауда жасау осы платормалардың қызмет көрсету шарттарына сәйкес реттеушілік және келісімшарттық тәуекелдерді тудырады.

Осы жазба кезінде АҚШ-та қолжетімді опциондар:

• CME Group ETH фьючерстері: CFTC реттелетін, тіркелген фьючерстік брокерлік шот арқылы қол жетімді. Институционалдық деңгейдегі өнім, оффшорлық бөлшек сауда платформаларына қарағанда жоғары капитал шектеулерімен.
• Kraken Фьючерс: АҚШ-та таңдаулы штаттарда лицензияланған. Шот ашпас бұрын Kraken-мен тікелей штат бойынша қолжетімділікті тексеріңіз.
• Coinbase Advanced Trade: АҚШ-тың кейбір штаттарында ETH деривативтеріне шектеулі қолжетімділік. Депозит салмас бұрын өнімнің ағымдағы қолжетімділігін тексеріңіз.
• DEX хаттамалары (dYdX, GMX): Әдетте АҚШ-тан қол жетімді, бірақ ағымдағы CFTC және SEC шеңберлерінде реттеушілік белгісіздікке ие. Құқықтық мәртебесі әлі қалыптасуда.

АҚШ-тан тыс жағдай: ЕО трейдерлері дамып келе жатқан MiCA дәуіріндегі ережелер бойынша жұмыс істейді. Ұлыбританиядағы бөлшек сауда трейдерлері крипто деривативтері бойынша FCA шектеулеріне тап болады. Азия мен Латын Америкасының көп бөлігі оффшорлық CEX деривативтеріне қол жеткізе алады, жергілікті ережелер ел бойынша өзгереді.

Құқықтық ескерту: Бұл мақала құқықтық немесе қаржылық кеңес болып табылмайды. Криптовалюта деривативтеріне арналған реттеуші базалар жиі өзгеріп тұрады. Кез келген платормада шот ашпас немесе қаражат салмас бұрын, өзіңіздің нақты юрисдикцияңыздағы ETH деривативтер саудасының ағымдағы құқықтық мәртебесін тексеріңіз.

Бұл саладағы нормативтік актілер жарияланған нұсқаулықтарға қарағанда тезірек өзгереді. Есептік жазба ашуды жоспарлаған кезде Платорманың қолжетімділігі мен нормативтік талаптарға сәйкестігін тікелей тексеріңіз.

Ethereum келісімшарттарын саудалау туралы жиі қойылатын сұрақтар

Төмендегі сұрақтарда ETH контрактілік саудасымен алғаш рет танысып жатқан трейдерлер арасында жиі кездесетін түсініспеушіліктер қарастырылады.

Ethereum контрактілерімен сауда жасап, ақша табуға бола ма?

Иә, ETH келісімшарттарымен сауда жасау арқылы кіріс табу мүмкін, бірақ бөлшек саудадағы деривативтер трейдерлерінің көпшілігі, әсіресе тәуекелді басқару жүйесіз жоғары левережделген сауданы қолданатындар ақша жоғалтады. Уақыт өте келе пайдалы болу үшін тұрақты стратегия, позиция өлшемін белгілеудегі тәртіп және қалпына келу үмітімен ұтылысқа ұшыраған позицияларды ұстап тұрудан гөрі, кішігірім шығындарды қабылдау қабілеті қажет. Левережделген саудада кепілдіктер жоқ. Бұл нұсқаулықтағы жүйе есепті жоятын шығындар ықтималдығын азайтуға бағытталған, пайдалы нәтижелерге кепілдік беруге емес.

Ethereum күндізгі сауда жасауға жақсы ма?

ETH-тің қысқа мерзімді саудаға қолайлы бірнеше сипаттамасы бар: негізгі деривативтер платформаларындағы жоғары өтімділік, нарықтың 24/7 қолжетімділігі, ашық пайыздары терең, жақсы қалыптасқан мерзімсіз және фьючерс нарықтары, сондай-ақ жиі сетап мүмкіндіктерін тудыратын баға құбылмалылығы. Осы мүмкіндіктерді тудыратын дәл сол құбылмалылық сонымен қатар жылдам жағымсыз қозғалыстарды да тудырады. Сенімді көрінетін сетап санаулы минуттар ішінде позицияға қарсы бұрылуы мүмкін. ETH — құрылымдық әдістемесі және тәртіпті тәуекелдерді басқаруы бар трейдерлер үшін қолайлы күндізгі сауда құралы.

Ethereum-мен 100 доллармен сауда жасай аласыз ба?

Иә, CEX деривативтер платформаларының көпшілігі $100-дан төмен маржамен позицияларды ашуға мүмкіндік береді. 2 еселік левериджбен $100 сомасы $200 ETH позициясын бақылайды. $100-дың практикалық шектеуі — бұл стоп-лосс қашықтығы: $100 шотына 1% тәуекел ережесін қолдану әр сауда үшін $1 максималды шығын береді, бұл ETH бағасының қалыпты қозғалысына дерлік орын қалдырмайтын позиция өлшемін өте қатаң орнатуды талап етеді. $200-ден $500-ге дейінгі бастапқы диапазон нақты стоп-лосстарды қою және позицияның тиімді өлшемін анықтау үшін қолайлырақ маржаны қамтамасыз етеді.

ETH келісімшарттарымен сауда жасау үшін маған ETH иелену керек пе?

Жоқ. Көптеген платормаларда ETH мерзімсіз келісімшарттары мен фьючерстер ақшалай есептеледі: сіз USDT немесе USDC-ті кепіл ретінде пайдаланып, баға бағыты бойынша алыпсатарлық жасайсыз. Сіз ешқашан нақты ETH иеленбейсіз. CEX-да ешқандай крипто әмиян мүлдем қажет емес. Сіз биржалық шотыңызға USDT саласыз және келісімшарттарды толығымен платорма ішінде саудалайсыз. DEX-да Web3 әмияны сіздің кепіліңізді сақтайды, бірақ келісімшарттардың өзі стаблкоиндермен есептеледі.

Ethereum-ды шортқа қою нені білдіреді?

ETH шорт жасау дегеніміз — баға түскен кезде табыс алу үшін ETH деривативтер келісімшарты бойынша сату позициясын ашуды білдіреді. Егер сіз $3,000 бағасымен шорт ашсаңыз және ETH $2,700-ге дейін түссе, комиссиялар мен фандинг төлемдерін есептемегендегі баға қозғалысынан түсетін табысыңыз әрбір ETH номиналы үшін $300 болады. ETH мерзімсіз келісімшарты бойынша шорт позициясын ашу ETH қарызға алуды талап етпейді: келісімшарт қолма-қол ақшамен есептеледі және сіздің маржаңыз USDT-де болады.

ETH ликвидациясы дәстүрлі маржин коллдан қалай ерекшеленеді?

Дәстүрлі деривативтер нарығында маржин колл маржаңыздың талап етілетін шектен төмен түскені туралы хабарлайды және позицияңыз жабылғанға дейін қосымша қаражат салуға уақыт береді. Крипто деривативтерде ликвидация автоматтандырылған және лезде орындалады: нарықтық баға ликвидация бағасына жеткенде, биржа ешқандай алдын ала ескертусіз немесе жеңілдік кезеңінсіз позицияны бірден жабады. Сондықтан ликвидация бағасынан жоғары стоп-лосс ордерін орналастыру иінді қолданылатын ETH саудасында міндетті қадам болып табылады.

ETH саудасы үшін қандай иін ұсынылады?

ETH-тің құбылмалылық профилі үшін 2х-тен 5х-ке дейінгі левередж — бұл кіру бағасы мен ликвидация бағасы арасында мәжбүрлі жабылуды тудырмай, қалыпты баға қозғалысын қамтамасыз етуге мүмкіндік беретін жеткілікті қашықтықты қамтамасыз ететін диапазон. 10х левередж кезінде 10%-дық қолайсыз қозғалыс (ETH-тің әдеттегі күн ішіндегі диапазонында) ликвидацияны тудырады. Левереджді номиналды позицияңыздың қаншалықты үлкен болғанын қалайтыныңызға емес, техникалық стоп-лосс қай жерде орналасуы керектігіне қарай орнатыңыз.

ETH мерзімсіз қаржыландыру мөлшерлемесі қаншалықты жиі алынады?

Binance, Bybit, және OKX сияқты көптеген ірі биржаларда ETH мерзімсіз қаржыландыру мөлшерлемесі UTC уақыты бойынша сағат 00:00, 08:00 және 16:00-де әр 8 сағат сайын есеп айырысу жүргізіледі. Егер сіздің позицияңыз осы есеп айырысу уақыттарының бірінде ашық болса, сіз қаржыландыру мөлшерлемесін позиция бағытыңызға және ағымдағы мөлшерлемеге байланысты төлейсіз немесе аласыз. 8 сағаттық аралықта жабылған скальп трейдтері әдетте қаржыландыру алымын тудырмайды.

ETH биткоиннен гөрі құбылмалы ма?

ETH тарихи тұрғыдан BTC-ге қарағанда жоғары пайыздық құбылмалылықты көрсетті, оның баға деңгейіне қатысты баға ауытқулары үлкенірек болды. ETH-тің BTC-ге қатысты жоғары бета-коэффициенті оның қозғалысы өсіп жатқан және төмендеп жатқан нарықтарда пайыздық көрсеткіш бойынша BTC-ден асып түсетінін білдіреді. Бұл әдетте ETH-те көбірек қысқа мерзімді сауда мүмкіндіктерін тудырады, бірақ сонымен бірге қолайсыз қозғалыстар жылдамырақ және ауқымдырақ болатынын білдіреді. BTC-ден келетін трейдерлер ETH келісімшарттарына ауысқан кезде стоп-лосс қашықтықтары мен позиция өлшемдерін тиісінше реттеуі керек.

Ethereum саудасынан түскен пайдаға қандай салықтар қолданылады?

Криптовалюта саудасынан алынған пайда көпшілік юрисдикцияларда әдетте салық салынатын табыс болып табылады, әдетте ұсталыну мерзіміне және жергілікті салық заңдарына байланысты капитал өсімі немесе жай табыс ретінде қарастырылады. Салықтық режим елдер арасында айтарлықтай өзгереді, әрі реттеушілер Крипто нарығына бейімделген сайын ережелер де дамып келеді. Бұл мақала салық жөнінде кеңес бермейді. Сауда жасамас бұрын өз юрисдикцияңыздағы білікті салық маманына жүгініңіз және барлық кіріс, шығыс операциялары мен комиссиялар бойынша жазбаларды сақтаңыз.

Келесі қадамдар: Жүйеден бірінші саудаға дейін

Осы уақытта сізде платформаны таңдау, келісімшарт механикасы, позицияны өлшеу және тәуекелді басқару бойынша құрылымдалған тәсілмен алғашқы қысқа мерзімді ETH келісімшарт саудасын бастау үшін қажетті негізгі білім бар. Капиталды сақтайтын және оны тез жоғалтатын саудагерлер арасындағы айырмашылық болжау дәлдігіне емес, процестің тұрақтылығына байланысты.

Алғашқы ETH келісімшарттық саудаңызды жасамас бұрын растаңыз:

1. Сіздің деривативтер аккаунтыңыз тексерілген, қаржыландырылған және маржаңыз дұрыс кіші есепшотта.
2. Сіз ETH мерзімсіз шарттарының нарықтық бағасын, қаржыландыру мөлшерлемесін және ликвидация бағасын түсінесіз.
3. Сіз қажетті позиция мөлшеріне емес, стоп-лосс қашықтығына негізделген ливериджді таңдадыңыз.
4. Сіз позиция мөлшерін 1% тәуекел ережесін қолданып есептедіңіз.
5. Сізде тапсырыс берілгенге дейін белгіленген кіру триггері, стоп-лосс деңгейі және тейк-профит нысанасы бар.
6. Сіздің стоп-лосс тапсырысыңыз толтырылғаннан кейін бірден орнатылады, кейіннен қадағаланып қосылмайды.

Процестің дәйектілігі кез келген жеке сауда нәтижесінен маңыздырақ. Бір сауда сіздің әдістемеңіздің жұмыс істейтіні не істемейтіні туралы мағыналы ештеңе айтпайды. Бірдей құрылыммен орындалып, кіру/шығу себептерімен құжатталған 20-30 сауданың тізбегі сіз әрекет ете алатын кері байланыс бере бастайды. Таңдаған Платормадағы ең кіші қолжетімді позиция мөлшерімен бастаңыз және алғашқы он саудаңызды осы нұсқаулықтың практикалық жалғасы ретінде қарастырыңыз.

Левериджі бар ETH келісімшарттарымен сауда жасау салынған барлық капиталды жоғалтудың нақты қаупін қамтиды. Осы нұсқаулықта келтірілген әдістеме мұндай нәтиженің ықтималдығын азайтуға арналған, бірақ тәуекелді толығымен жоймайды.