1. Corretagem

2. Taxa de entrega

3. Taxa de liquidação

O Bybit é compatível com as Opções USDT, e os contratos serão liquidados em USDT. No trading de opções, três tipos de taxas, como corretagem, taxa de entrega e taxa de liquidação, podem estar envolvidas. O exemplo abaixo usa Opções de USDT como ilustração.

Corretagem

Observação: A taxa de corretagem para um único contrato nunca pode ser superior a 7% do preço da opção. O texto acima mostra as taxas para usuários que não são VIP. Para obter detalhes sobre as taxas de corretagem para cada nível VIP, consulte a Estrutura de taxas de corretagem.

Cálculo

Fórmula

Corretagem = Mínimo (taxa de Taker/Maker x preço do índice, proporção máxima de transação no preço da ordem × preço negociado da opção) × tamanho negociado da opção

Exemplo

Vamos dizer que a Ana enviou a seguinte negociação de opção:

1. Tipo: Call (compra)
2. Preço de exercício: $45.000
3. Tamanho da ordem: 0,3 BTC
4. Data de vencimento: 31 de outubro de 2021
5. Subjacente: BTC
6. Tipo de ordem: Ordem limitada (taxa de maker)

Quando o preço do índice do BTC for $42.000. A Ana envia uma Opção Call (compra) de 0,3 BTC e negocia no valor de $3.000.

Nesse caso, a Ana precisa pagar uma corretagem de 2,52 USDT com base no seguinte cálculo:

Corretagem = mínimo (0,02% × 42.000, 7% × 3.000) × 0,3 = 2.52 USDT

Observação:

– Ordens parciais não executadas aguardarão para serem executadas no livro de ordens.

Taxa de entrega

A taxa de entrega será cobrada quando a opção for exercida.

Vamos usar uma Opção Call (compra), como exemplo. Quando o preço de entrega do preço subjacente for maior do que o preço de exercício, a opção é executada. O comprador recebe o lucro da opção e o vendedor é obrigado a vender a opção. Ambos precisam pagar a taxa de entrega. Apenas as opções que não forem exercidas são entregues livres de taxas.

Notas:

— A taxa de entrega de um único contrato não pode ser superior a 12,5% do valor da Opção.

— Opções diárias não incorrem em taxas de entrega.

Cálculo

Fórmula

Taxa de entrega para Opção Call (compra) = Mínimo [taxa de entrega básica × preço do índice, proporção máxima de entrega no valor da opção × (preço de entrega estimado − preço de exercício)] × tamanho da posição

Exemplo

Vamos voltar ao caso da Ana:

1. Tipo: Call (compra)
2. Subjacente: BTC
3. Preço de exercício: $45.000
4. Tamanho negociado: 0,3 BTC
5. Data de vencimento: dia 31 de outubro de 2021
6. Preço de entrega estimado: $46.050

Quando o contrato de opção vencer, o preço do índice do BTC será de $46.000. A Ana exerce a Opção Call (compra). Nesse caso, a Ana precisa pagar uma taxa de entrega de 2,07 USDT, com base no seguinte cálculo:

Taxa de entrega = mínimo [(0,015% × 46.000, 12.5% × (46.050 − 45.000)] × 0,3

Observação:

— Entre 7:30h UTC e 8:00h UTC da data de vencimento do Contrato de Opções, a Bybit calculará o preço de entrega estimado com base no preço do índice do BTC Spot.

Fórmula

Taxa de entrega para Opção Put (venda) = Mínimo [taxa de entrega básica × preço do índice, proporção máxima de entrega no valor da opção × (preço de exercício − preço de entrega estimado)] × tamanho da posição

Exemplo

Vamos dar uma olhada nas Opções Put (venda):

1. Tipo: Put (venda)
2. Subjacente: BTC
3. Preço de exercício: $42.000
4. Tamanho negociado: 0,3 BTC
5. Data de vencimento: 31 de outubro de 2021
6. Preço de entrega estimado: $39.050

O Bob compra uma Opção Put (venda) de BTCUSDT-31OTC21-42000-P. Quando o contrato de opção vencer, o preço do índice do BTC será de $40.000. O Bob exerce a Opção Put (venda).

Nesse caso, o Bob precisa pagar uma taxa de entrega de 1,8 USDT com base no seguinte cálculo:

Taxa de entrega = mínimo [(0,015% × 40.000, 12.5% × (42.000 − 39,050)] × 0,3

Observação:

— Entre 7:30h UTC e 8:00h UTC da data de vencimento do Contrato de Opções, a Bybit calculará o preço de entrega estimado com base no preço do índice do BTC Spot.

Taxa de liquidação

Para a negociação de opções, serão cobradas taxas adicionais para liquidações.

Cálculo

Fórmula

Taxa de liquidação = taxa percentual de liquidação x tamanho negociado da opção x preço do índice

Exemplo

Conforme a Opção a seguir:

1. Tipo: Call (venda)
2. Preço de exercício: $37.000
3. Tamanho negociado: 0,3 BTC
4. Data de vencimento: 31 de maio de 2021
5. Subjacente: BTC

Bob é o vendedor da opção BTCUSDT-31MAY21-37000-C. Se o preço do índice BTC subir para US$ 42.000, ele precisará reabastecer a margem de US$ 300 para manter a posição. No entanto, ele não tem saldo disponível suficiente. Portanto, a posição é forçada a liquidar. Nesse caso, a taxa de liquidação será de 25,2 USDT, com base no seguinte cálculo:

Taxa de liquidação = 0,2% × 0,3 × 42.000

Observação:

— A taxa de liquidação é adicionada automaticamente ao fundo de seguro, após a dedução da corretagem.