2025 年頂級 Solana 專案：DeFi、NFT 與更多

最後更新：2025 年 6 月

根據 Solscan 的數據，Solana 在 2025 年初每日處理超過 1.5 億筆交易，使其成為按原始交易計數計算的加密貨幣中最活躍的區塊鏈之一。本指南按類別介紹頂級 Solana 專案：DeFi、NFT 市場、流動質押、基礎設施、DePIN 和遊戲。每個條目都包含專案的內容、重要性以及至少一項已證實的採用指標，以便您僅根據實質而非聲譽進行評估。若要更深入地了解，請參閱相關指南中的 頂級 Solana 生態系統代幣 和 頂級 Solana dApp。

跳至章節：

• 為何選擇 Solana？生態系統快速概覽
• 頂級 Solana 專案概覽
• 我們如何挑選這些頂級 Solana 專案
• 頂級 Solana DeFi 專案
• 頂級 Solana NFT 市場
• 頂級 Solana 流動質押專案
• 頂級 Solana 基礎設施與支付專案
• 頂級 Solana DePIN 專案
• 頂級 Solana 遊戲與消費專案
• 快速參考比較表
• 如何開始使用 Solana 專案
• Solana 生態系統投資考量
• 常見問題
• 結論

為何選擇 Solana？生態系統快速概覽

Solana 是一個 Layer-1 區塊鏈，這意味著它是一個基礎層網路，可以直接處理交易並運行智能合約，而不依賴於其他鏈。Solana 由 Anatoly Yakovenko 創立並於 2020 年在主網上推出，其建置是為了解決加密貨幣中一個持續存在的問題：大多數區塊鏈在速度與去中心化或速度與可負擔性之間進行權衡。

Solana 速度背後的技術機制是歷史證明 (PoH)，這是一種加密時間戳系統，可在驗證者需要就事件發生的時間達成一致之前，創建一個可驗證的記錄。PoH 預先確定了交易順序，而不是讓驗證者花時間協調，從而使網路能夠並行處理交易。與其共識層 Tower BFT 一起工作，根據 Solana 官方文件，該架構支持理論上每秒約 65,000 筆交易的吞吐量，並具有亞秒級的最終性。平均交易費用約為 $0.00025，遠低於以太坊在高峰需求時的收費。

SOL 是 Solana 區塊鏈的原生代幣。Solana 上的每個 dApp 交易都需要少量 SOL 來支付網路費用。SOL 也可以質押給驗證者以賺取質押獎勵，或存入像 Marinade Finance 和 Jito 這樣的流動質押協議。驗證者是運行 Solana 軟體、質押 SOL 作為經濟抵押品並交換獎勵的網路參與者。根據 Solana Beach 的數據，Solana 目前擁有超過 2,000 個活躍驗證者，為網路的去中心化做出了貢獻。

Solana 確實面臨過嚴峻的挑戰。該網路在 2021 年至 2022 年間經歷了多次停機，而 FTX 在 2022 年 11 月的崩潰對 Solana 造成了嚴重打擊，因為 FTX 深深捲入了該生態系統。自那以後，該網路一直保持持續的正常運行時間，並且生態系統從頭開始重建。根據 DeFiLlama.) 的數據，到 2025 年，Solana 的總 DeFi TVL、開發者活動和每日活躍用戶都已恢復到崩潰前的水平。

除了持有 SOL 之外，該生態系統還包括 DEX 交易、NFT 市場、流動質押、去中心化基礎設施網路、區塊鏈遊戲和現實世界支付。以下專案代表了每個類別中最成熟和最廣泛採用的項目。

頂級 Solana 專案概覽

以下列表涵蓋了所有主要類別中領先的 Solana 專案。根據 DexScreener 追蹤的鏈上數據，Jupiter 是 Solana 上每日活躍用戶最多的 dApp。完整的專案介紹將在各類別的區塊中進行。

1. Jupiter (JUP)： Solana 上領先的 DEX 聚合器，為最佳價格執行路由到所有主要流動性來源的代幣交換。
2. Raydium (RAY)： Solana 的基礎自動做市商，提供其他協議賴以生存的深層流動性。
3. Orca (ORCA)： 一個對初學者友好的 AMM，擁有稱為 Whirlpools 的集中流動性池，被廣泛認為是 Solana 上最易於使用的 DEX。
4. Drift Protocol (DRIFT)： Solana 上領先的去中心化永續合約交易平台，提供無需中心化交易所的槓桿合約。
5. Marinade Finance (MNDE)： 按 TVL 計算，Solana 上最大的流動質押協議，將質押的 SOL 分散到數百個驗證者。
6. Jito (JTO)： 一個透過 MEV (最大可提取價值) 優化來增強收益的流動質押協議。
7. Magic Eden： 一個長期運營的 NFT 市場，涵蓋廣泛的收藏品，並已擴展到多條鏈。
8. Tensor (TNSR)： 為活躍交易者建置的高級 NFT 交易平台，提供 AMM 風格的流動性池和即時分析。
9. Phantom： Solana 上最廣泛使用的自我託管錢包，是新用戶的主要入口。
10. Pyth Network (PYTH)： 一個鏈上價格預言機，為生態系統中的 DeFi 協議提供市場數據。
11. Helius： 為 Solana 上大量活躍 dApp 生態系統提供支援的開發者 API 和 RPC 基礎設施提供商。
12. Helium (HNT/IOT/MOBILE)： 世界上最大的去中心化無線網路，已於 2023 年 4 月遷移到 Solana。
13. Render Network (RNDR)： 一個建置在 Solana 上的去中心化 GPU 計算市場，用於 AI 和 3D 渲染工作負載。
14. Hivemapper (HONEY)： 一個眾包街道地圖網路，透過 HONEY 代幣獎勵行車記錄器貢獻者。
15. Star Atlas (ATLAS/POLIS)： Solana 上最雄心勃勃的 GameFi 專案，一個建置在 Unreal Engine 5 上的太空 MMORPG，並擁有鏈上經濟。

我們如何挑選這些頂級 Solana 專案

本指南中的每個專案都根據四項標準進行評估：總鎖定價值 (TVL)、交易量、活躍用戶數和生態系統重要性。

TVL 指的是存入協議智能合約的加密貨幣資產的總美元價值。這是衡量用戶信任特定協議的資本標準，本指南中的所有 TVL 數據均來自撰寫本文時的 DeFiLlama)。交易量數據來自 DexScreener 或官方專案儀表板。專案按類別組織而非單一列表排名，因為流動質押協議和 NFT 市場服務於根本不同的用戶需求，無法在同一指標上公平比較。

財務免責聲明： 本文僅供參考，不構成財務或投資建議。加密貨幣投資具有重大風險，包括本金損失的可能。在做出任何投資決定之前，請務必自行進行研究。

Solana 熱門 DeFi 專案

去中心化金融 (DeFi) 指的是透過區塊鏈上的智慧合約進行的金融服務，無需銀行或經紀商等中心化中間機構。使用者可以交易代幣、賺取質押獎勵、透過抵押品借貸，以及交易永續合約，所有操作均可透過自託管錢包完成。以交易量計算，Solana 已成為加密貨幣中最活躍的 DeFi 生態系統之一，其即時 DeFi TVL 可在 DeFiLlama 上追踪。其亞秒級的交易最終確認性與平均 0.00025 美元的費用，使得高頻 DeFi 互動變得極具實用性。

Jupiter (JUP)：Solana 領先的 DEX 聚合器

Jupiter 是一個 DEX 聚合器：這是一種能同時搜尋多個去中心化交易所，以尋找代幣兌換最佳價格的工具。一個實用的類比是 Google Flights，它會同時查詢數十家航空公司並呈現最便宜的選項。Jupiter 對 Solana 的每個主要 DEX 執行同樣的操作，將您的交易路由至提供最佳執行價格的來源。

當您在 Jupiter 上提交兌換請求時，該協議會同時掃描 Raydium、Orca 以及數十個其他 Solana 原生資金池的流動性。如果將您的訂單拆分到多個來源能獲得更好的匯率，Jupiter 會自動進行拆分。整個過程在幾秒鐘內即可按照標準的 Solana 費率完成，使用者無需知道具體是哪家底層交易所處理了他們的交易。

根據 DappRadar 一貫報告的數據以及截至 2025 年年中的鏈上分析，以每日活躍用戶數計算，Jupiter 位居所有加密貨幣中最常用的 dApp 之列。關鍵在於，Jupiter 並不持有自己的流動性池。它透過 Raydium 和 Orca 維護的資金池進行路由，這意味著這些協議的深度和健康狀況直接影響 Jupiter 的執行品質。

JUP 治理代幣於 2024 年 1 月透過大型空投推出，用於對協議決策進行投票。請前往 CoinGecko 上的 JUP) 追蹤目前的市場數據。

Raydium (RAY)：Solana 基礎的自動化做市商 (AMM)

Raydium 是一個自動化做市商 (AMM)，這是一種去中心化交易所，使用數學公式來設定代幣價格，而非傳統的訂單簿。流動性提供者將成對的代幣儲值到資金池中，交易者則根據 AMM 公式計算出的價格與這些資金池進行兌換。提供者賺取每筆交易手續費的一部分，作為提供資金的賠付。

作為 Solana 上最悠久的 AMM 之一，Raydium 是整個生態系統的基礎流動性設施。許多協議（包括 Jupiter）都會透過 Raydium 資金池尋找交易流動性。Raydium 同時也是 Solana 上新代幣上市的主要發行場所，對於任何追踪新專案的人來說，它都是一個具有戰略意義的協議。

Raydium 與鏈上訂單簿協議 OpenBook 整合。這裡的一段簡史非常重要：Serum 曾是支撐 Solana DeFi 大部分運作的原始中心化訂單簿，由 FTX 和 Alameda Research 支持。在 2022 年 11 月 FTX 崩潰後，Serum 變得不再可信，因為 FTX 持有該協議的升級密鑰。Solana 社群將 Serum 分叉為 OpenBook（一個由社群治理的繼任者），Raydium 現在與 OpenBook 整合，而非已棄用的 Serum。這是一個韌性的故事：當中心化依賴失效時，生態系統獨立重建了核心基礎設施。

RAY 代幣是 Raydium 的治理與費用共享代幣。請前往 CoinGecko 上的 RAY) 追蹤目前的市場數據。

Orca (ORCA)：適合初學者的友善 AMM

Orca 是 Solana 上的第二大 AMM，被廣泛認為是該網絡上最易於使用的 DEX。其界面比 Raydium 更簡潔，且其稱為 Whirlpools 的集中流動性模型允許流動性提供者將資金集中在特定的價格區間內，而不是平均分散在所有價格上。將資金集中在現實的交易區間內，比起標準 AMM 資金池，能讓提供者在每一美元的儲值中賺取更多手續費。

Orca 的流動性被 Jupiter 聚合，這意味著透過 Jupiter 進行兌換的使用者經常在不知情的情況下經由 Orca 資金池路由。這種生態系統的連接性使得 Orca 的 TVL 和資金池健康狀況與任何使用 Solana DeFi 的人直接相關，甚至包括那些從未開啟過 Orca 介面的人。

ORCA 代幣用於治理目的，用來對協議參數進行投票。請前往 CoinGecko 上的 ORCA) 追蹤目前的市場數據。

Raydium vs. Orca： Raydium 在原始流動性深度上領先，並受益於其透過 OpenBook 的訂單簿整合，使其更適合大成交量或複雜的交易。Orca 的 Whirlpools 模型對於想要管理集中倉位的初次流動性提供者而言，通常更直觀。對於一般兌換者來說，這兩者的區別幾乎無關緊要，因為 Jupiter 會聚合兩者並自動尋找更好的匯率。

Drift Protocol (DRIFT)：Solana 上的去中心化永續合約交易

永續合約（或稱永續期貨合約）是永不過期的槓桿交易工具。它們允許交易者投機資產價格會上漲還是下跌，且其收益和損失相對於抵押品會被放大。Drift Protocol 是 Solana 上去中心化永續合約交易的領先者。

Drift 在單一介面中提供現貨交易、永續合約以及借貸服務。其跨資產保證金系統允許使用者同時提交多種資產作為抵押品，這減少了為了維持倉位而必須在單一代幣中持有閒置資金的需求。對於希望在不透過中心化交易所的情況下獲得加密貨幣資產槓桿曝險的交易者來說，Drift 是 Solana 上的主要鏈上選擇。

對於永續合約平台而言，交易量而非 TVL 是更有意義的指標。一個擁有高未平倉合約和交易量但 TVL 適中的永續合約 DEX，其活躍程度可能仍高於 TVL 更高的 AMM。DRIFT 代幣是 Drift 的治理代幣。請前往 CoinGecko 上的 DRIFT) 追蹤目前的市場數據。

關於 Mango Markets 的說明： Mango Markets 是一個建立在 Solana 上的去中心化交易和借貸平台，提供現貨、永續和借貸服務。在 2022 年 10 月，一名交易者發動了治理操縱攻擊，利用 MNGO 治理代幣的價格，從協議中榨取了約 1.17 億美元。此事件並非智能合約駭客攻擊，而是對治理系統的蓄意操縱。此後，Mango Markets 進行了重大的重建，但它仍然清晰地表明，DeFi 協議風險不僅限於程式碼漏洞，還包括治理設計。Mango Markets 並非本指南的主要推薦。

頂級 Solana NFT 市場

非同質化代幣（NFTs）是獨一無二的、經過區塊鏈驗證的數字資產，代表特定物品的所有權：數字藝術品、收藏品、遊戲資產或存取通行證。與可互換的 SOL 或 JUP 代幣不同，每個 NFT 都是獨一無二的。Solana 因其低鑄造成本和快速的交易速度而成為主要的 NFT 中心。在 Solana 上發行的知名收藏品包括 Mad Lads、Okay Bears 和 y00ts；DeGods 最初是 Solana 原生收藏品，後於 2023 年遷移到以太坊。兩個成熟的 Solana NFT 市場服務於截然不同的用戶群體。

Magic Eden：Solana 最大的 NFT 市場（按交易量計算）

Magic Eden 是 Solana 上交易量領先的 NFT 市場，也是加密貨幣領域最大的 NFT 平台之一，於 2021 年成立。用戶可以在數千個活躍收藏品中買賣和鑄造 Solana NFTs。Magic Eden 還提供創作者版稅工具以及新 NFT 專案的 Launchpad，為藝術家和團隊提供了一個發佈收藏品並擁有內建社群的平台。

自從擴展到支持以太坊、Polygon 和比特幣 Ordinals，Magic Eden 已成為少數幾個真正具有跨鏈影響力的 NFT 平台之一。Solana 仍然是其發源鏈，也是其建立聲譽的市場。Magic Eden 上託管的知名 Solana 收藏品包括 Mad Lads、Okay Bears 和 y00ts（DeGods 已遷移到以太坊）。

對於希望獲得廣泛收藏品存取權、簡潔的買賣介面和創作者工具的用戶，Magic Eden 是 Solana NFTs 的自然起點。

Tensor：進階用戶的 NFT 交易平台

Tensor 是一個專為活躍交易者打造的進階 NFT 交易平台，提供比通用市場更多的控制權和數據。其功能集借鑒於 DeFi 而非傳統的 NFT 市場：Tensor 提供 AMM 式 NFT 流動性池（允許用戶為 NFT 收藏品提供流動性並賺取費用）、組合掃描（一次交易購買收藏品的多個 NFT）、即時地板價分析和訂單簿功能。

Tensor 是管理大型 NFT 頭寸、在收藏品之間執行套利策略或尋求以有競爭力的價格進行更快交易的交易者的首選平台。對於希望瀏覽和購買單個 NFT 的普通收藏家來說，Magic Eden 會更易於使用。

TNSR 代幣是 Tensor 的治理代幣。請關注 TNSR on CoinGecko) 以獲取當前市場數據。

Magic Eden 與 Tensor：並排比較

普通買家和收藏家會覺得 Magic Eden 更易於使用；經驗豐富的 NFT 交易者則一致偏好 Tensor 的訂單簿工具和即時分析。

頂級 Solana 流動質押專案

通常情況下，當您將 SOL 質押給驗證者時，您的代幣將被鎖定，在質押期間無法用於其他地方。流動質押協議通過接受您的 SOL 儲值，代表您將其質押給多元化的驗證者群體，並返回一個您可以自由交易或在其他 DeFi 協議中使用的流動性代幣，同時仍可賺取質押獎勵。Marinade Finance 的代幣是 mSOL；Jito 的則是 jitoSOL。

年化收益率 (APY) 衡量的是年化質押獎勵率，考慮了複利。Marinade Finance 和 Jito 都在其官方儀表板上發佈當前 APY 數據，兩者的數字都會隨著網路狀況而變化。驗證者是處理 Solana 交易並因此獲得質押獎勵的節點運營商。流動質押協議將質押的 SOL 分散給多個驗證者，而不是集中給一個，這有助於網路的去中心化。

Marinade Finance (MNDE)：Solana 流動質押的先驅

根據 DeFiLlama.) 的數據，Marinade Finance 在 Solana 流動質押協議中持有最多的 TVL。用戶儲值 SOL 並獲得 mSOL 作為回報。mSOL 代幣會隨時間自動累計質押獎勵：隨著驗證者賺取獎勵，mSOL 相對於 SOL 的價值會增加，這意味著您不會收到定期的獎勵支付，而是持有一個對 SOL 價值不斷增長的代幣。由於 mSOL 是標準的 Solana 代幣，您可以在繼續累計獎勵的同時，在其他 DeFi 協議中使用它。

Marinade 使用一種算法將質押的 SOL 分散到數百個驗證者，該算法傾向於較小、表現良好的驗證者，而不是將質押集中在最大的驗證者上。這種方法作為設計目標，而非僅僅是副作用，積極地改善了網路的去中心化。

需要清楚區分兩個代幣：mSOL 是您儲值 SOL 時收到的流動質押代幣，它會自動累計質押獎勵。MNDE 是 Marinade 的治理代幣，是在交易所交易的獨立資產，持有者用它來投票決定協議事務。這兩個是功能和市場動態都不同的獨立資產。

請關注 MNDE on CoinGecko) 以獲取當前市場數據。

Jito (JTO)：具有 MEV 獎勵的流動質押

Jito 是 Solana 上第二大流動性質押協議，其特色在於 MEV 優化。MEV 即最大可提取價值，是指驗證者透過策略性地排列區塊內的交易，從中賺取的額外利潤。例如，驗證者可能會將一筆交易放在已知的大額交易之前，以捕捉有利的價格變動。Jito 運作一個專門的驗證者用戶端，透過小費系統將 MEV 捕獲程序化，用戶透過買價競投來讓其交易被包含在內並獲得優先權。Jito 會將一部分 MEV 小費作為額外收益分配給 jitoSOL 持有者，在 MEV 活動頻繁的時期，產生的有效年化收益高於標準流動性質押。

與 mSOL 類似，jitoSOL 是一種流動性收據代幣，會隨時間累積價值，並可用於其他 DeFi 協議。JTO 是 Jito 獨立的治理代幣，於 2023 年 12 月透過大規模空投推出。這是兩種不同的資產：jitoSOL 代表您的質押倉位，而 JTO 則用於協議治理。

這兩種協議均為非託管式，這意味著您在整個質押過程中都保留對資產的控制權。

Marinade 與 Jito 之比較： Marinade Finance 擁有較久的運作紀錄，並透過其質押分配演算法特別強調驗證者的去中心化。Jito 的 MEV 優化在歷史上產生的有效年化收益略高於標準流動性質押，但兩者的差異會隨著網路上 MEV 活動的變化而波動。選擇往往取決於您優先考慮 Marinade 的去中心化焦點，還是 Jito 的收益增強模型。在儲值前，請先在 marinade.finance 和 jito.network 查看當前的年化收益率，因為利率會頻繁變動。兩者都是穩健且被廣泛使用的協議。

如何在 Solana 上開始流動性質押：

1. 設置 Phantom 錢包 並從中心化交易所轉入 SOL 作為資金。
2. 訪問 marinade.finance 或 jito.network 並連結您的錢包。
3. 儲值 SOL 並換取 mSOL 或 jitoSOL。
4. 您的收據代幣將自動開始累積質押獎勵。儲值前請在各協議的儀表板上查看當前的年化收益率，因為利率會隨網絡狀況而變動。

有關在質押前安全設置助記詞錢包的指南，請參閱 如何開始使用助記詞錢包.

質押獎勵各不相同，且帶有協議風險。請從您能承受的金額開始。

Solana 頂尖基礎設施與支付項目

基礎設施項目是 Solana 生態系統的底層基石：錢包、價格數據饋送、開發者工具和支付標準，所有其他協議都依賴這些基礎設施才能運作。用戶經常與它們互動，卻未必總能意識到它們是獨立的項目。

Phantom：Solana 用戶的入門錢包

Phantom 是一款非託管式瀏覽器擴充功能和行動錢包，最初為 Solana 生態系統構建，現在也已擴展至支援 Ethereum 和 Polygon。非託管意味著您持有自己的私鑰：Phantom 無法存取您的資金，您完全控制自己的資產。

Phantom 是新 Solana 用戶的主要入口。如果沒有像 Phantom 這樣的錢包（或包括 Solflare 或 Backpack 在內的替代方案），您將無法連結到本指南中的任何去中心化應用程式 (dApp)。設置流程為：在 phantom.app 安裝 Phantom，創建錢包，寫下您的助記詞並離線保存，然後從中心化交易所將 SOL 存入該錢包。接著，您只需在介面上點擊「連結錢包」，即可連結到任何 Solana dApp。Phantom 目前沒有原生代幣。

Pyth Network (PYTH)：Solana 價格預言機

預言機是一種將現實世界數據帶入區塊鏈的服務，以便智慧合約可以使用這些數據做出決策。提供借貸、永續合約交易或合成資產的 DeFi 協議都需要為其支援的資產提供可靠的價格數據。如果沒有準確的價格饋送，這些協議就無法正常運作。

Pyth Network 直接從金融機構和交易所（包括傳統金融市場參與者）彙整價格數據，並以亞秒級的更新頻率在鏈上發佈這些饋送。Solana 的許多主要 DeFi 協議（包括 Drift Protocol）都依賴 Pyth 提供的價格數據來驅動其核心功能。Pyth 已擴展至 Solana 之外，目前為超過 50 個區塊鏈網絡上的協議提供服務。

PYTH 代幣是 Pyth 的治理代幣。在 CoinGecko 上追蹤 PYTH) 以獲取當前市場數據。

Helius：Solana 構建者的開發者基礎設施

Helius 是一個開發者 API 和 RPC 基礎設施供應商，允許構建者大規模地讀取和寫入 Solana 區塊鏈數據。RPC（遠端程序呼叫）節點是應用程式查詢區塊鏈狀態的存取點：讀取錢包餘額、獲取交易歷史、提交新交易。大多數 Solana dApp 都依賴 RPC 基礎設施，而 Helius 已成為該層的主要供應商。

對於終端用戶來說，Helius 是隱形的。但對於在 Solana 上進行構建的開發者來說，它是基礎性的。Helius 在幕後驅動了 Solana 活躍應用程式生態系統的很大一部分，處理讓 dApp 能夠在大規模環境下穩定運作的數據基礎設施。

Solana Pay：商戶的加密支付

Solana Pay 是構建在 Solana 上的開源支付協議和標準，使商家能夠接受 SOL 和 SPL 代幣支付（包括像 USDC 這樣的穩定幣），具有近乎即時的結算速度，且每筆交易費用低於 $0.001。

Solana Pay 的運作方式更像是一種支付標準，而非支付應用程式。任何開發者都可以構建相容 Solana Pay 的應用程式，類似於 VISA 定義了一種任何銀行都可以發行的卡片支付標準。商家直接與區塊鏈互動，而不是透過中心化處理器。

Shopify 的整合是最顯著的採用訊號：Shopify 上的電子商務商家可以在結帳時直接接受基於 Solana 的支付。接受 USDC（一種掛鉤美元的穩定幣）對商家來說特別實用，因為它從支付等式中消除了加密貨幣的價格波動。Solana Pay 沒有原生治理代幣。

Solana 頂尖 DePIN 項目

DePIN 代表去中心化實體基礎設施網絡：這些項目利用基於區塊鏈的代幣激勵措施，群眾外包構建和運營現實世界的硬體基礎設施，涵蓋從無線網絡覆蓋到 GPU 計算，再到街景地圖等領域。參與者部署實體硬體，為網絡做出貢獻，並賺取代幣獎勵作為回報。

Solana 已成為 DePIN 專案的首選鏈，因為其每次交易的低費用使得向數千名硬體營運商發放微支付獎勵在經濟上可行。在交易費用為 5 美元的鏈上，每天向每位熱點營運商發放幾美分，其費用將超過獎勵本身。以 Solana 的費用水平，這些發放變得實際可行。

Helium (HNT)：去中心化無線網路

Helium 是世界上最大的去中心化無線網路。Helium 最初建構在其專有區塊鏈上，於 2023 年 4 月遷移到 Solana，以受益於 Solana 現有的基礎設施和開發者生態系統，而不是維護單獨的鏈。

該網路透過激勵個人部署無線熱點硬體來為連網裝置提供覆蓋。Helium 支援兩種網路：用於感測器和低功耗裝置的 LoRaWAN 物聯網覆蓋，以及用於智慧型手機的 5G 行動覆蓋。每種類型的覆蓋範圍都有自己的獎勵代幣。

Helium 採用三代幣模型，需要仔細區分。HNT 是整個 Helium 網路的主要治理和價值代幣。IOT 是發放給提供 LoRaWAN 物聯網覆蓋的營運商的獎勵代幣。MOBILE 是發放給提供 5G 行動覆蓋的營運商的獎勵代幣。這三種是具有不同功能和獨立市場動態的獨立資產。

Helium 代表了 Solana 最突出的真實世界基礎設施用例，證明了該鏈除了金融應用之外，還能大規模支援實體網路。

Render Network (RNDR)：去中心化 GPU 計算

Render Network 是一個去中心化的市場，連接 GPU 所有者與需要計算能力來進行渲染和 AI 工作負載的創作者。GPU 所有者將他們的硬體註冊到網路，並透過完成渲染作業賺取 RNDR 代幣。客戶以 RNDR 付費，以便在不購買或維護自己的硬體的情況下存取分散式的計算能力。

Render 已遷移到 Solana，以利用較低的交易成本，這對於網路所需的龐大筆數微支付額度獎勵發放尤為重要。用途涵蓋 3D 動畫渲染、視覺效果製作和 AI 模型訓練。RNDR 代幣同時作為服務的支付代幣和治理資產。追蹤 RNDR 在 CoinGecko 上的資訊 以取得目前的市場資料。

Hivemapper (HONEY)：去中心化街道地圖繪製

Hivemapper 是一個眾包的街道級地圖繪製網路。貢獻者將行車記錄器硬體安裝到他們的車輛上，在駕駛時擷取道路畫面，並為為網路貢獻經驗證的地圖覆蓋範圍而賺取 HONEY 代幣。其結果是提供一個持續更新、去中心化的替代方案，以取代集中維護的地圖資料庫。

Solana 的費用結構使得向行車記錄器貢獻者頻繁發放微支付獎勵在經濟上可行。HONEY 由貢獻者透過驗證的地圖數據賺取，並可在基於 Solana 的交易所上進行交易。

DePIN 專案共同展示了 Solana 的低費用架構能夠實現真實世界的應用，而這些應用在高成本的鏈上可能無法在經濟上運行。

Solana 熱門遊戲與消費者專案

Solana 的低交易成本使其非常適合遊戲應用，因為遊戲內的交易、購買物品、交易資產或記錄遊戲狀態，必須接近免費才能大規模實用。

Star Atlas (ATLAS/POLIS)：Solana 的旗艦區塊鏈遊戲

GameFi 指的是結合了邊玩邊賺機制的基於區塊鏈的遊戲，允許玩家賺取或交易具有真實世界價值的遊戲內資產作為真實代幣。Star Atlas 是 Solana 上最雄心勃勃的 GameFi 專案：一款使用 Unreal Engine 5 開發的太空探索 MMORPG，目標是在一個完全鏈上的經濟體系中實現 AAA 級的製作價值。

Star Atlas 使用雙代幣系統。ATLAS 是用於購買飛船、設備和資源的遊戲內貨幣。POLIS 是遊戲政治層面的治理代幣，允許持有者對派系和遊戲內治理決策進行投票。這是兩個具有不同功能和市場動態的獨立資產。

Star Atlas 仍在積極開發中，各種遊戲模組分階段發布。在任何財務承諾之前，請在 staratlas.com 驗證目前的開發階段並進行適當的盡職調查。

Aurory (AURY)：易於入門的邊玩邊賺 RPG 遊戲

Aurory 是一款基於瀏覽器的回合制 RPG 遊戲，擁有 NFT 角色，建構在 Solana 上。玩家透過遊戲玩法和玩家對戰來賺取 AURY 代幣，並且 NFT 角色可在 Solana NFT 市場上進行交易。Aurory 的目標是比 Star Atlas 提供更易於入門的門檻，具有更短的上手曲線和無需專用遊戲客戶端的瀏覽器遊戲。

區塊鏈遊戲仍然是一個尚未實現主流採用的新興類別。在任何財務承諾之前，請對早期遊戲專案進行額外的盡職調查。

Solana Mobile (Saga)：加密原生消費者硬體

Solana Mobile 生產了 Saga，這是一款 Android 智慧型手機，原生 Solana dApp 整合直接建構在作業系統中。Saga 配備了 Seed Vault，這是一個用於儲存私鑰的硬體級安全區域，可將其與裝置的其餘軟體堆疊隔離。該手機原生連接到 Solana dApps，無需在行動裝置上使用瀏覽器擴充錢包。

Solana Mobile 被定位為加密原生消費者硬體的概念驗證：一款專為區塊鏈互動而設計的智慧型手機，而不是將加密貨幣功能作為事後添加。

Solana Meme 幣：生態系影響

Solana 的低交易成本使其成為 2022-2024 年 Meme 幣浪潮的天然根據地。BONK 於 2022 年 12 月推出，作為對 FTX 崩盤的社群驅動回應，向 Solana 持有者廣泛發放代幣，並被廣泛認為在該生態系最低迷的時刻重新點燃了社群情緒。WIF (dogwifhat) 在 2024 年成為市值最大的 Meme 幣之一。POPCAT 和 BOME 隨後也成為在 Solana 基礎設施上獲得吸引力的投機性社群代幣的進一步範例。

這些資產的重要性不在於其效用（它們沒有任何效用），而在於其生態系統影響：迷因幣交易在 2023-2024 年期間推動了 Solana 交易量和散戶用戶採用的顯著飆升，證明了該網絡處理高容量、高頻活動的能力，並在 FTX 事件後為鏈上帶來了大量新用戶。

財務免責聲明：BONK、WIF、POPCAT 和 BOME 是投機性資產，具有極高的價格波動性且沒有底層協議效用。此內容僅為生態系統背景資訊，並非投資建議。加密貨幣投資存在重大風險。

快速參考比較：頂級 Solana 專案一覽

下表總結了本指南中涵蓋的每個主要 Solana 專案。在評估哪些專案符合您的目標時，請將其作為快速參考。指標反映撰寫時的數據；請務必在 DeFiLlama 或各專案的官方儀表板上驗證當前數據。

指標為近似值且經常變動。請在 DeFiLlama、CoinGecko 或各專案的官方儀表板上驗證當前數據。此表並非投資建議。

如何開始使用 Solana 專案：初學者的入門步驟

找到您想探索的專案了嗎？這是從零開始進行第一次 Solana 交易的實用路徑。

1. 下載 Phantom 錢包。 在 phantom.app 上安裝 Phantom 瀏覽器擴充功能或行動應用程式。創建您的錢包並記下您的助記詞，將其儲存在離線位置。切勿與任何人分享您的助記詞，包括任何聲稱是客服人員的人。

2. 在中心化交易所購買 SOL。 使用 Bybit SOL/USDT 現貨市場) 或其他交易所（如 Coinbase、Kraken 或 Binance）購買，然後將 SOL 提取至您的 Phantom 錢包地址。在確認提款前，請驗證網絡和錢包地址。Solana 的交易手續費平均約為 0.00025 美元，因此即使是少量 SOL 也足夠支付許多交易的手續費。

3. 比較代幣交換路線。 如果您使用鏈上代幣交換器或聚合器，請在授權交換前比較報價、滑點、手續費、代幣合約和錢包權限。Jupiter 等聚合器可以跨多個平台比較流動性，而 Raydium 和 Orca 等獨立的自動做市商則會展示其自身的流動性池。

4. 比較在 SOL 上賺取收益的方式。 自託管用戶可以查看 marinade.finance 或 jito.network，連接錢包並儲值 SOL 以獲得 mSOL 或 jitoSOL。偏好中心化產品的用戶可以查看 Bybit SOL 賺幣.)。條款、可用性和收益率可能會有所不同，因此在投入資金前，請務必查看當前產品詳細資訊並了解託管和智能合約風險。

5. 在 Magic Eden 或 Tensor 上探索 NFT。 請訪問 magiceden.io 瀏覽廣泛的收藏品，或訪問 tensor.trade 使用進階交易工具。連接 Phantom 即可開始使用任一市場。

從您能夠承受損失的金額開始。Solana 的手續費非常低，這使得在投入更多資金前，可以實際使用少量資金測試協定。

Solana 生態系統投資考量

財務免責聲明： 以下部分討論的生態系統代幣僅供參考。本文內容不構成任何財務建議。加密貨幣投資高度投機，您可能會損失所有已投資的資本。在做出任何投資決策之前，請務必進行獨立研究並考慮諮詢合格的財務顧問。

對於研究 Solana 生態系統代幣的讀者來說，一個有用的評估框架涵蓋了四個問題：

1. 協議收入： 協議是否產生費用並使代幣增值，還是代幣僅具有治理權？
2. 代幣效用： 使用協議是否必須持有該代幣，還是僅為治理代幣，用戶無需持有即可從協議中獲益？
3. 總鎖定價值趨勢： 協議的總鎖定價值在過去幾個月是增長還是下降？
4. 審計歷史： 協議是否經過信譽良好的安全公司獨立審計，並且這些審計是否已發布？

Solana 生態系統代幣：參考表

SOL 本身是生態系統的基礎代幣。許多投資者透過 SOL 獲得初步的 Solana 曝險，然後再研究原生專案代幣。讀者可以查看 當前 SOL 價格和市場數據)，並使用 CoinGecko 的 Solana 生態系統代幣列表) 來對建立在 Solana 上的代幣進行更廣泛的獨立研究。

在做出投資決策之前，請務必進行獨立研究並諮詢財務顧問。

常見問題：頂級 Solana 專案

2025 年 Solana 的頂級專案有哪些？

Jupiter、Raydium、Marinade Finance、Jito、Magic Eden 和 Helium 是 2025 年領先的 Solana 專案，涵蓋 DeFi、流動性質押、NFT 交易和 DePIN。Jupiter 是每日活躍用戶使用最多的 dApp；Raydium 擁有最深厚的鏈上流動性；Marinade Finance 和 Jito 在 TVL 領域領先流動性質押；Magic Eden 領跑 NFT 市場歷史；Helium 則引領現實世界基礎設施。各項專案的完整簡介請參見上述章節。

什麼是 Solana 上的 Jupiter？

Jupiter（網址為 jup.ag）是 Solana 領先的 DEX 聚合器。它同時搜尋所有主要的 Solana 去中心化交易所，並透過提供最佳執行價格的來源來路由您的代幣兌換。用戶無需造訪個別交易所，因為 Jupiter 會自動處理路由。Jupiter 的治理代幣是 JUP，於 2024 年 1 月透過一場大型空投啟動。

哪一個 Solana NFT 市場更好：Magic Eden 還是 Tensor？

Magic Eden 強調廣泛的收藏品存取、更簡單的介面和創作者 Launchpad 工具。Tensor 則強調訂單簿、即時底價分析、AMM 風格的 NFT 流動性池和投資組合掃貨功能。Tensor 也有其治理代幣 TNSR。在選擇市場之前，請先比較當前手續費、收藏品流動性和錢包權限。

我該如何質押 SOL 並賺取收益？

將 SOL 儲值到流動性質押協議中：Marinade Finance (marinade.finance) 會返回 mSOL，而 Jito (jito.network) 會返回 jitoSOL。這兩種代幣都會自動累計質押獎勵，並且仍然可以在其他 DeFi 協議中使用。在儲值前，請直接在每個協議的儀表板上檢查當前的年化收益，因為利率會隨著網路狀況和 MEV 活動而波動。

什麼是 DePIN？Solana 上有哪些 DePIN 專案？

DePIN 代表去中心化實體基礎設施網路：這些專案利用區塊鏈代幣激勵來眾包現實世界的硬體基礎設施。Solana 上領先的 DePIN 專案包括 Helium（去中心化無線網路，於 2023 年 4 月遷移至 Solana）、Render Network（去中心化 GPU 運算市場）和 Hivemapper（眾包街景地圖）。

Solana 從 FTX 崩潰中恢復了嗎？

是的。鑑於 FTX 深度參與 Solana 生態系統，Solana 的生態活動和 SOL 的價格在 2022 年 11 月 FTX 崩潰後大幅下跌。2023 年至 2025 年間的恢復已在多項鏈上數據中得到證實：TVL、開發者活動、每日交易量和 SOL 價格均已恢復到或超過崩潰前的水平。2022 年 12 月發行的 BONK 迷因幣被廣泛認為在最低潮時期重新點燃了社區情緒。

在 DeFi 方面，Solana 與以太坊相比如何？

Solana 的平均交易手續費約為 0.00025 美元，僅為以太坊浮動 Gas 費的一小部分。Solana 的吞吐量理論上約為 65,000 TPS，具有次秒級的最終性，明顯快於以太坊目前的吞吐量。以太坊持有較大的總 DeFi TVL，並擁有更成熟、建立時間更長的協議生態系統。Solana 通常在涉及高頻交易、微型交易以及在營運上必需低單筆交易成本的應用中更受青睞。

Solana 上最大的 DeFi 專案是什麼？

截至 2025 年年中，根據 DappRadar 和鏈上分析，Jupiter 在每日活躍用戶和兌換交易量方面領先 Solana DeFi，持續位列所有加密貨幣中使用率最高的 dApp 之一。Raydium 作為 Solana 的主要 AMM 之一，在鏈上流動性深度和 TVL 方面領先。Marinade Finance 和 Jito 在 TVL 方面的流動性質押子類別中領先。答案取決於指標：用戶數、交易量和 TVL 各自指向不同的領導者。

什麼是 Solana 上的流動性質押？

流動性質押是一種質押 SOL 的方法，您會收到一個可交易的憑證代幣作為回報：來自 Marinade Finance 的 mSOL 或來自 Jito 的 jitoSOL。憑證代幣會自動累計質押獎勵，同時在其他 DeFi 協議中保持可用。這與原生 SOL 質押不同，後者的代幣在質押期間會被鎖定，無法在其他地方使用。

哪個錢包最適合 Solana 專案？

Phantom 是一款廣受支持的 Solana 錢包，提供瀏覽器擴充功能和行動應用程式。Solflare 和 Backpack 是其他替代方案。在選擇自託管錢包之前，請比較 dApp 兼容性、設備支持、安全功能和硬體錢包支持。

什麼是 Solana 生態系統？

Solana 生態系統是指建立在 Solana 第 1 層區塊鏈上的 dApp、協議、錢包和基礎設施專案的集合。它涵蓋了 DeFi、NFT 市場、流動性質押、基礎設施、DePIN、遊戲和支付。Solana 託管了數百個活躍的面向用戶的應用程序和數千個已部署的智能合約程式，其總 DeFi TVL 可在 DeFiLlama 上即時追蹤。

Solana 上的 Serum 發生了什麼事？

Serum 是支撐 Solana DeFi 大部分功能的中心化訂單簿協議，由 FTX 和 Alameda Research 支持。在 FTX 於 2022 年 11 月崩潰後，Serum 變得不再可信，因為 FTX 持有該協議的升級金鑰。Solana 社區將 Serum 分叉為 OpenBook，一個由社區治理的替代方案。Raydium 現在集成了 OpenBook 以實現其訂單簿功能，而 Serum 本身已棄用，不應再使用。

Solana 區塊鏈上有多少個專案？

根據 DeFiLlama 對 Solana 的協議統計，Solana 託管了數千個已部署的智能合約程式和數百個活躍的面向用戶的 dApp，涵蓋多個領域。該生態系統正在不斷擴張。本指南介紹了各關鍵類別中最成熟且廣泛使用的專案。

什麼是 Solana 上的歷史證明？

歷史證明 (PoH) 是 Solana 的加密時間戳機制，它在驗證者需要對事件達成共識之前，為事件發生時間建立可驗證的記錄。PoH 不需要驗證者花費時間協調交易順序，而是預先建立該順序，從而允許網路以高吞吐量和次秒級最終性並行處理交易。PoH 與 Tower BFT（Solana 的共識層）協同工作，並非獨立的共識機制。

結語：2025 年的 Solana 生態系統

Solana 已從單一的高速鏈發展成為一個擁有多個垂直領域的生態系統，在 DeFi（Jupiter、Raydium、Orca、Drift）、流動性質押（Marinade Finance、Jito）、NFT 市場（Magic Eden、Tensor）、基礎設施（Phantom、Pyth Network、Helius、Solana Pay）、DePIN（Helium、Render Network、Hivemapper）和遊戲（Star Atlas、Aurory）方面都擁有領先專案。這種廣度反映了該生態系統使用方式的記錄轉變：它現在除了原有的 DeFi 和 NFT 市場外，還支持實體無線網路、去中心化 GPU 運算、區塊鏈遊戲經濟和現實世界的支付基礎設施。

Solana 的速度和低廉手續費使得在成本較高的鏈上經濟上不可行的用例變得實際。向熱點運營商支付微型獎勵、以不到一美分的成本結算一筆 NFT 交易，以及運行高頻永續合約策略，都依賴於大多數區塊鏈無法提供的費率水平。

該生態系統繼續快速演進，本指南將隨著新專案獲得顯著採用而更新。要及早發現新的 Solana 專案，DeFiLlama 會即時追蹤 TVL 排名，DexScreener 會顯示交易量大的新代幣發行，而 Magic Eden 的 Launchpad 則涵蓋了新的 NFT 發布。

如果您選擇探索這些專案，請獨立驗證每個官方 URL，從少量測試交易開始，並在批准任何鏈上操作前審查錢包權限。上述各簡介中保留的鏈接僅供研究參考，不構成背書。

本指南僅供參考，不構成投資建議。加密貨幣投資具有重大風險，包括本金損失的可能。

延伸閱讀

• 2025 年頂級 Solana 生態代幣
• 2025 年頂級 Solana dApps：最佳 DeFi 與 NFT 應用程式
• 如何開始使用助記詞錢包