ما هي الأرباح والخسائر (ما هي الأرباح والخسائر): دليل شامل

PNL تعني الأرباح والخسائر. وهو المقياس المالي لمقدار المال الذي تم كسبه أو خسارته على مدى فترة زمنية معينة، ويظهر في مكانين مختلفين: في قائمة الدخل الخاصة بالشركة كالنتيجة الصافية للإيرادات مطروحاً منها التكاليف، وعلى لوحة تحكم المنصَّة للتداول كمكاسب أو خسائر جارية على مركز أو صفقة.

ينطبق هذا بالتساوي عبر فئات الأصول. وسواء كان المركز عبارة عن سهم، أو تداول عملات رقمية، أو عقد سلع، فإن الأرباح والخسائر تقيس نفس الشيء الأساسي: ما تم ربحه أو خسارته. ويظهر هذا الاختصار كـ "الأرباح والخسائر" في سياقات المحاسبة وكـ "الأرباح والخسائر" في العديد من منصات تداول العملات الرقمية.

قائمة الدخل (والتي يُطلق عليها أيضًا بيان الأرباح والخسائر أو بيان P&L) هي الوثيقة التي تستخدمها الشركات للإبلاغ عن الأرباح والخسائر (PNL) بشكل رسمي، ملخصةً ما حققته الشركة من أرباح وما أنفقته على مدار ربع سنوي أو سنوي لإظهار صافي الربح أو صافي الخسارة. يرى المتداولون ما يعادلها في الوقت الفعلي على لوحة تحكم الوسيط أو البورصة الخاصة بهم.

معادلات الأرباح والخسائر

سياق المحاسبة: الأرباح والخسائر = الإيرادات − تكلفة البضاعة المباعة (COGS) − المصاريف التشغيلية

سياق التداول: الأرباح والخسائر = حصيلة البيع − أساس التكلفة

يتم تعريف تكلفة البضاعة المباعة (COGS) وأساس التكلفة في الأقسام أدناه. إن طريقة التكلفة التي تختارها الشركة أو المتداول، مثل طريقة "ما يرد أخيراً يصرف أولاً" (LIFO)، تحدد بشكل مباشر ما ستكون عليه تلك الأرقام، وبالتالي ما سيكون عليه رقم الأرباح والخسائر. وهذا الارتباط هو ما يوضحه هذا الدليل.

ما هو آخر ما يدخل أول ما يخرج (LIFO)؟

طريقة آخر ما يدخل، أول ما يخرج (LIFO) هي طريقة لتسعير المخزون تفترض أن البضائع المشتراة مؤخرًا تُباع أولاً. بموجب طريقة LIFO، تُخصص تكلفة أحدث مخزون لتكلفة البضائع المباعة (COGS)، وهي التكلفة المباشرة للبضائع التي تم بيعها خلال فترة معينة، بينما تظل تكاليف المخزون الأقدم في الميزانية العمومية. تُعد LIFO واحدة من ثلاث طرق أساسية لتقييم المخزون، وهي العملية المحاسبية لتخصيص قيمة نقدية للمخزون غير المباع. الاثنتان الأخريان هما FIFO (أول ما يدخل، أول ما يخرج) والمتوسط المرجح للتكلفة.

تُستخدم طريقة "ما يرد أخيراً، يُصرف أولاً" (LIFO) من قبل الشركات التي تتخذ من الولايات المتحدة مقراً لها في الصناعات التي تميل فيها تكاليف المدخلات إلى الارتفاع بمرور الوقت؛ ويعد منتجو النفط والغاز، وتجار التجزئة للمواد الغذائية، ووكالات بيع السيارات أمثلة معروفة على ذلك. وتُسمى كل مجموعة من المخزون يتم شراؤها بسعر معين "طبقة مخزون"، وبموجب هذه الطريقة، تكون أحدث طبقة هي دائماً أول طبقة تتم مطابقتها مع الإيرادات.

نظام (LIFO) الوارد أخيراً، يخرج أولاً في سياقين

أساس التكلفة هو سعر الشراء الأصلي للأصل، مطروحًا من سعر البيع لحساب الأرباح والخسائر في التداول. اختيار طريقة LIFO في وسيط أو منصة عملات رقمية يغير أساس تكلفة أي دفعة تستخدمها المنصَّة، مما يغير الربح المُعلن والمسؤولية الضريبية المحتملة.

في محاسبة المخزون، يندرج نظام LIFO تحت فئة تسمى تقييم المخزون. يجب على الشركات اختيار طريقة واحدة باستمرار؛ وأكثر عقود الخيارات شيوعاً هي LIFO وFIFO ومتوسط التكلفة المرجح (WAC). بالنسبة للمتداولين، يُسمى الاختيار الموازي طريقة محاسبة أساس التكلفة أو طريقة تخفيف الحصة (lot relief method). يوضح المثال التطبيقي لمحفظة التداول كيفية عمل ذلك في الممارسة العملية بأرقام حقيقية.

كيف يؤثر أسلوب LIFO على الأرباح والخسائر: شرح لآلية العمل

تؤثر طريقة "ما يرد أخيراً يصرف أولاً" (LIFO) على الأرباح والخسائر من خلال تعيين تكاليف المخزون المشتراة مؤخراً لتكلفة البضاعة المباعة، مما يقلل من إجمالي الربح مقارنة بطريقة "ما يرد أولاً يصرف أولاً" (FIFO) في فترات ارتفاع الأسعار. كما يؤدي هذا الانخفاض في الأرباح المُعلن عنها إلى خفض الدخل الخاضع للضريبة، وهو ما يمثل الميزة المالية الأساسية لطريقة LIFO بالنسبة للشركات في الولايات المتحدة.

الربح الإجمالي هو الإيرادات مطروحًا منها تكلفة البضائع المباعة. صافي الربح (المعروف أيضًا بالدخل الصافي) هو الربح الإجمالي مطروحًا منه جميع المصروفات المتبقية. يمر تسلسل تخصيص تكلفة طريقة LIFO إلى رقم الأرباح والخسائر النهائي على النحو التالي:

سلسلة انتقال الأرباح والخسائر بنظام (LIFO)

الإيرادات − تكلفة البضاعة المباعة (LIFO) = إجمالي الربح

إجمالي الربح − المصاريف التشغيلية = صافي الربح / الأرباح والخسائر

معادلة تكلفة البضاعة المباعة

تكلفة البضاعة المباعة = مخزون أول المدة + المشتريات − مخزون آخر المدة

يعد تأثير مبدأ "ما يدخل أخيراً يخرج أولاً" (LIFO) على الأرباح والخسائر أكثر وضوحاً خلال فترات التضخم، عندما تكون تكاليف المخزون المشتراة مؤخراً أعلى من تكاليف المخزون الأقدم. أما في البيئات ذات الطابع الانكماشي، فينعكس هذا التأثير: حيث يخصص مبدأ LIFO تكاليف حديثة أقل لتكلفة البضائع المباعة، مما ينتج عنه إجمالي ربح أعلى مقارنة بمبدأ "ما يدخل أولاً يخرج أولاً" (FIFO) في ذلك السيناريو.

بينما تخفض طريقة LIFO الدخل الخاضع للضريبة من خلال زيادة تكلفة البضائع المباعة (COGS)، فإن ذلك يأتي بتكلفة على الميزانية العمومية. يُسجل المخزون النهائي بأسعار تكلفة أقدم وأقل، مما قد يقلل بشكل كبير من القيمة الحالية الحقيقية لأصول المخزون خلال فترات التضخم. يتم تفصيل هذه المفاضلة بالكامل في قسم احتياطي LIFO.

يظهر أثر طريقة LIFO على الأرباح والخسائر في قائمة الدخل من خلال بند تكلفة البضاعة المباعة (COGS). وتشهد الشركات التي تنتقل من طريقة FIFO إلى LIFO ارتفاعاً في تكلفة البضاعة المباعة وانخفاضاً في إجمالي أرباحها خلال الفترة نفسها، دون أي تغيير في إيرادات المبيعات الفعلية.

بالنسبة للمتداولين، فإن تغيير إعدادات التداول في المنصَّة من 'الوارد أولاً يصرف أولاً' (FIFO) إلى 'الوارد أخيراً يصرف أولاً' (LIFO) يغير أي أساس تكلفة لمجموعة شراء يتم خصمه من عوائد البيع. تؤدي صفقتان متطابقتان إلى أرقام أرباح وخسائر محققة مختلفة بناءً فقط على طريقة التكلفة التي تطبقها المنصَّة. يوضح مثال مخزون الأعمال العملي ومثال محفظة التداول والعملات الرقمية العملي كلا السيناريوهين بأرقام تم التحقق منها.

كيفية حساب الأرباح والخسائر باستخدام طريقة LIFO: المعادلات

يتطلب حساب الأرباح والخسائر باستخدام أسلوب ما يدخل أخيراً يخرج أولاً (LIFO) خمس معادلات وعملية مكونة من أربع خطوات. وتتوافق كل معادلة مع خطوة في سلسلة الحساب، بدءاً من تحديد التكلفة المراد تخصيصها ووصولاً إلى رقم صافي الربح النهائي.

المعادلة 1: تكلفة البضائع المباعة وفق أسلوب الوارد أخيراً صادر أولاً (LIFO)

تكلفة البضائع المباعة = تكلفة أحدث الوحدات المشتراة والمباعة

صيغة 2: إجمالي الربح

إجمالي الربح = الإيرادات − تكلفة البضاعة المباعة (LIFO)

الصيغة 3: صافي الأرباح والخسائر (الأعمال)

صافي الأرباح والخسائر = الإيرادات − تكلفة البضائع المباعة − المصروفات التشغيلية − الضرائب

صيغة 4: الأرباح والخسائر المُحققة (تداول)

الأرباح والخسائر المُحققة = عائدات البيع − أساس التكلفة بطريقة LIFO

الصيغة 5: تكلفة البضاعة المباعة العامة

تكلفة البضاعة المباعة = مخزون أول المدة + المشتريات − مخزون آخر المدة

عملية حساب الأرباح والخسائر بطريقة LIFO ذات أربع خطوات

1. قائمة بجميع دفعات الشراء بالترتيب الزمني. سجّل تاريخ كل دفعة، وكمية الوحدة، وتكلفة الوحدة.
2. حدّد تكلفة طريقة الوارد أخيرًا، يصرف أولاً (LIFO). عند حدوث عملية بيع، تُعامل الدفعة التي تم شراؤها مؤخرًا على أنها أول دفعة مباعة. تصبح تكلفة الوحدة لتلك الدفعة مدخلاً لتكلفة البضاعة المباعة (COGS).
3. خصّص تلك التكلفة لتكلفة البضاعة المباعة (COGS). اضرب عدد الوحدات المباعة من تلك الدفعة في تكلفة الوحدة. إذا تجاوزت عملية البيع كمية تلك الدفعة، انتقل إلى الدفعة الأحدث التالية وكرر العملية.
4. اطرح تكلفة البضاعة المباعة (COGS) من الإيرادات للحصول على إجمالي الربح. ثم اطرح المصروفات التشغيلية للوصول إلى صافي الربح / صافي الأرباح والخسائر.

الفرق الوحيد بين نظامي (LIFO) و(FIFO) في هذه العملية هو الخطوة الثانية، حيث يستخدم نظام (FIFO) تكلفة أقدم دفعة بدلاً من أحدثها، بينما تظل كافة الخطوات الأخرى في سلسلة العمليات الحسابية متطابقة تماماً.

--- ## مثال عملي لمخزون الأعمال على الأرباح والخسائر (PNL) بطريقة الوارد أخيراً يصرف أولاً (LIFO)

يشرح هذا المثال حسابًا كاملاً للأرباح والخسائر (PnL) باستخدام طريقة الوارد أخيرًا يصرف أولاً (LIFO) لشركة تشتري مخزونًا عبر ثلاث دفعات شراء وتبيع 150 وحدة. كل خطوة مُعنونة بحيث يمكن تتبع النتيجة من تكلفة البضائع المباعة (COGS) إلى الربح الإجمالي وصولًا إلى صافي الأرباح والخسائر (PnL).

سيناريو

تقوم شركة بشراء مخزون على ثلاث دفعات خلال الفترة:

• الدفعة 1: 100 وحدة بسعر 10 دولارات للوحدة (أقدم عملية شراء)
• الدفعة 2: 100 وحدة بسعر 12 دولارًا للوحدة
• الدفعة 3: 100 وحدة بسعر 15 دولارًا للوحدة (أحدث عملية شراء)

تبيع الشركة 150 وحدة بسعر 20 دولاراً للوحدة. الإيرادات = 150 × 20 دولاراً = 3,000 دولار.

خطوات حساب الوارد أخيراً، صادر أولاً (LIFO)

1. بموجب طريقة LIFO، تُباع الدفعة 3 أولاً (الأحدث). 100 وحدة × 15 دولاراً = 1,500 دولار
2. تنفد الدفعة 3 بعد 100 وحدة. الـ 50 وحدة المتبقية تأتي من الدفعة 2 (الأحدث التالية). 50 وحدة × 12 دولاراً = 600 دولار
3. إجمالي تكلفة البضاعة المباعة (LIFO) = 1,500 دولار + 600 دولار = 2,100 دولار
4. إجمالي الربح = 3,000 دولار إيرادات − 2,100 دولار تكلفة البضاعة المباعة = 900 دولار
5. المصاريف التشغيلية = 200 دولار (مفترضة لهذا المثال). صافي الأرباح والخسائر = 900 دولار − 200 دولار = 700 دولار
6. مخزون آخر المدة (LIFO) = الدفعة 1 فقط: 100 وحدة × 10 دولارات = 1,000 دولار (المتبقي في الميزانية العمومية)

ملخص نتائج LIFO

بموجب طريقة LIFO، تُبلغ هذه الشركة عن صافي الأرباح والخسائر بقيمة 700 دولار، وتكلفة البضائع المباعة (COGS) بقيمة 2,100 دولار، ومخزون نهاية الفترة بقيمة 1,000 دولار. يستخدم مقارنة LIFO مقابل FIFO مقابل WAC الثلاثية هذه الأرقام نفسها لإظهار كيف تنتج طريقتي FIFO والتكلفة المتوسطة المرجحة (WAC) نتائج مختلفة عن دفعات الشراء المتطابقة.

مثال عملي لـ LIFO والأرباح والخسائر: التداول ومحفظة العملات الرقمية

يوضح هذا المثال كيف تحدد طريقة LIFO الأرباح والخسائر المحققة في تداول العملات الرقمية، مع تطبيق نفس ميكانيكا الحساب المستخدمة في تداولات الأسهم في أي حساب وساطة.

السيناريو

يقوم المستثمر ببناء مركز أو صفقة بيتكوين عبر ثلاث عمليات شراء:

• عملية الشراء 1: 1 بيتكوين بسعر 30,000 دولار
• عملية الشراء 2: 1 بيتكوين بسعر 40,000 دولار
• عملية الشراء 3: 1 بيتكوين بسعر 50,000 دولار (الأحدث)

يبيع المستثمر لاحقًا 1 بيتكوين بسعر 55,000 دولار.

تخصيص أساس التكلفة بمبدأ الوارد أخيراً صادر أولاً (LIFO)

1. وفقًا لطريقة الوارد أخيرًا، الصادر أولاً (LIFO)، يتم بيع البيتكوين (BTC) الذي تم شراؤه مؤخرًا أولاً. الشراء 3 بسعر 50,000 دولار هو أساس تكلفة طريقة الوارد أخيرًا، الصادر أولاً (LIFO) لهذه الصفقة.
2. الأرباح والخسائر المحققة (LIFO) = سعر البيع − أساس تكلفة LIFO = 55,000 دولار − 50,000 دولار = ربح بقيمة 5,000 دولار
3. الممتلكات المتبقية: الشراء 1 (30,000 دولار) والشراء 2 (40,000 دولار) يشكلان المركز غير المحقق. لا يتم فرض ضرائب عليها حتى يتم إغلاقها.

بموجب طريقة FIFO، ستكون أقدم عملية شراء (30,000 دولار) هي أساس التكلفة. الأرباح والخسائر المحققة (FIFO) = 55,000 دولار - 30,000 دولار = 25,000 دولار، وهو ما يمثل حدثاً ضريبياً أكبر بكثير.

آخر وارد أول صادر مقابل أول وارد أول صادر: مقارنة الأرباح والخسائر في التداول

في سيناريو ارتفاع الأسعار هذا، تنتج طريقة LIFO ربحًا محققًا قدره 5,000 دولار، مقابل 25,000 دولار لطريقة FIFO. اختيار طريقة أساس التكلفة بحد ذاته يخلق فرقًا قدره 20,000 دولار في الربح المُبلغ عنه. في التداول، تُعامل الأرباح والخسائر المحققة على أصل تم بيعه كمكسب رأسمالي (أو خسارة رأسمالية) لأغراض ضريبية. الطريقة المختارة تحدد حجم ذلك الربح وبالتالي الالتزام الضريبي المحتمل.

العديد من منصات العملات الرقمية (بما في ذلك Coinbase و Kraken) ووسطاء الأسهم تسمح باختيار طريقة أساس التكلفة في إعدادات الحساب. الطريقة التي تختارها تحدد كيفية حساب الأرباح والخسائر المحققة لديك والإبلاغ عنها لكل مركز مغلق. لإلقاء نظرة عملية على كيفية تطبيق المنصات لهذه الحسابات، راجع حسابات الأرباح والخسائر لعقود USDT.

إخلاء مسؤولية الضرائب

يؤثر اختيار طريقة أساس التكلفة (LIFO، FIFO، أو غيرها) في وسيط أو بورصة عملات رقمية على كيفية حساب أرباحك وخسائرك المحققة والأرباح الرأسمالية والإبلاغ عنها. تختلف المعاملة الضريبية للأرباح الرأسمالية حسب البلد، وفئة الأصل، وفترة الحيازة. تقدم هذه المقالة معلومات تعليمية فقط. استشر أخصائي ضرائب للحصول على مشورة خاصة بنشاطك التجاري واختصاصك القضائي.

الأرباح والخسائر المحققة وغير المحققة: ما الفرق؟

الأرباح والخسائر المحققة هي الربح أو الخسارة المؤكدة بإغلاق مركز أو إتمام عملية بيع. وهو حدث مالي خاضع للضريبة. أما الأرباح والخسائر غير المحققة فهي الربح أو الخسارة على مركز لا يزال مفتوحًا؛ وهي تتقلب مع سعر السوق ولا تخضع للضريبة حتى يتم إغلاق المركز.

تؤثر طريقة 'ما يدخل أخيراً يخرج أولاً' (LIFO) بشكل مباشر على الأرباح والخسائر المحققة. فعند إغلاق مركز ما، تقوم هذه الطريقة بتخصيص أساس التكلفة لآخر مجموعة تم شراؤها لعملية البيع، مما يحدد الربح أو الخسارة. أما الأرباح والخسائر غير المحققة، فلا تتأثر باختيار طريقة أساس التكلفة إلا بعد إغلاق الصفقة فعلياً.

على منصات العملات الرقمية، تظهر هذه الأرقام عادةً على هيئة الأرباح والخسائر المغلقة (المحققة) أو الأرباح والخسائر العائمة أو الأرباح والخسائر المفتوحة (غير المحققة). المفهوم واحد بغض النظر عن التسمية التي تستخدمها المنصَّة. للحصول على شرح عملي لسبب احتمالية ظهور خسارة في مركز مغلق بينما يكون الربح غير المحقق إيجابيًا، انظر لماذا تظهر الأرباح والخسائر المغلقة خسارة عندما يكون الربح غير المحقق إيجابيًا.

فهم أوامر جني الربح وإيقاف الخسارة في التداول الفوري) يعتبر ذا صلة هنا أيضًا، نظرًا لأن تنفيذ تلك الأوامر هو ما يحول الأرباح والخسائر غير المحققة إلى أرباح وخسائر محققة.

الوارد أخيراً مقابل الوارد أولاً مقابل متوسط التكلفة المرجح: مقارنة شاملة

في بيئة تضخمية، تنتج طريقة LIFO أقل ربح إجمالي وصافي الأرباح والخسائر من بين الطرق الثلاث، بينما تنتج طريقة FIFO الأعلى، وتقع طريقة المتوسط المرجح للتكلفة بينهما. يوضح الجدول أدناه هذا الاختلاف باستخدام نفس سيناريو المخزون المكون من ثلاث دفعات من المثال العملي للمخزون التجاري أعلاه.

حساب الوارد أولاً يصرف أولاً (نفس مدخلات مثال الوارد آخراً يصرف آخراً)

يفترض مبدأ الوارد أولاً، يصدر أولاً (FIFO) أن المخزون الأقدم يُباع أولاً، مما ينسب أقل التكاليف التاريخية إلى تكلفة البضائع المباعة (COGS) في بيئة تتسم بـ التضخم.

• الدفعة 1 (الأقدم، 10 دولارات): 100 وحدة × 10 دولارات = 1,000 دولار
• الدفعة 2: 50 وحدة × 12 دولاراً = 600 دولار
• تكلفة البضاعة المباعة (FIFO) = 1,600 دولار
• إجمالي الربح (FIFO) = 3,000 دولار − 1,600 دولار = 1,400 دولار

حساب متوسط التكلفة المرجح (WAC)

يحسب متوسط التكلفة المرجح (المعروف أيضاً بـ AVCO أو طريقة المتوسط المرجح) تكلفة البضاعة المباعة باستخدام متوسط تكلفة جميع المخزون المتاح خلال الفترة.

• تكلفة المخزون الإجمالية: (100 × 10 دولار) + (100 × 12 دولار) + (100 × 15 دولار) = 3,700 دولار
• إجمالي الوحدات: 300
• متوسط تكلفة الوحدة: 3,700 دولار ÷ 300 = 12.33 دولار (مقرب)
• تكلفة البضاعة المباعة (وزن المتوسط المرجح): 150 وحدة × 12.33 دولار = 1,850 دولار
• الربح الإجمالي (وزن المتوسط المرجح) = 3,000 دولار − 1,850 دولار = 1,150 دولار

جدول مقارنة ثلاثي

في بيئة تضخمية، ينتج LIFO أقل ربح إجمالي وصافي الأرباح والخسائر لأنه يخصص أعلى التكاليف الحديثة لتكلفة البضاعة المباعة. ينتج FIFO أعلى ربح مُبلغ عنه. متوسط ​​التكلفة المرجح يقع بين الاثنين. في الظروف الانكماشية، تنعكس هذه المواقف.

تتبع الطريقة الرابعة، وهي "التمييز المحدد"، التكلفة الفعلية لكل عنصر فردي تم بيعه، وهي عملية فقط للشركات التي تبيع سلعاً فريدة عالية القيمة مثل المركبات، أو المجوهرات، أو العقارات. وفي حسابات الوساطة، تُسمى هذه الطريقة (SpecID) أو "اختيار حصص محددة".

--- ## الآثار الضريبية: أيهما أفضل للضرائب، طريقة LIFO أم FIFO؟

في بيئة تضخمية، يُعد LIFO عمومًا الخيار الأفضل لتقليل ضرائب العام الحالي. يقوم LIFO بتخصيص التكاليف الحديثة الأعلى لتكلفة البضائع المباعة (COGS)، مما يقلل الربح المُعلن عنه وبالتالي الدخل الخاضع للضريبة مقارنةً بـ FIFO.

باستخدام الأرقام الواردة في المثال العملي لمخزون الأعمال: ينتج عن طريقة LIFO صافي الأرباح والخسائر بقيمة 700 دولار مقابل 1,200 دولار لطريقة FIFO. وبمعدل ضريبي توضيحي قدره 25%، تُنتج طريقة LIFO فاتورة ضريبية بقيمة 175 دولاراً مقابل 300 دولار لطريقة FIFO. هذا الفرق البالغ 125 دولاراً يتناسب مع حجم المخزون ومعدل ارتفاع أسعار المدخلات.

لا يلغي LIFO الضرائب. بل يؤجلها. المخزون الأقدم والأرخص المتبقي في الميزانية العمومية سيتم بيعه وخضوعه للضريبة في نهاية المطاف. عندما تنخفض الأسعار أو تنخفض مستويات المخزون (راجع قسم تصفية LIFO LIFO liquidation section للتفاصيل حول هذا الخطر)، تصبح الالتزامات الضريبية المؤجلة واجبة السداد، وأحيانًا بشكل غير متوقع.

تتطلب مصلحة الضرائب الأمريكية (IRS) من الشركات التي تختار طريقة "ما يدخل أخيراً يخرج أولاً" (LIFO) للأغراض الضريبية استخدام الطريقة نفسها في تقاريرها المالية أيضاً. وتُعرف هذه بـ "قاعدة مطابقة LIFO". ولا يجوز للمنشأة استخدام طريقة (LIFO) لإقرارها الضريبي وطريقة (FIFO) لقوائمها المالية المنشورة في وقت واحد.

بالنسبة للمتداولين، يمكن لأسلوب "الوارد أخيراً، صادر أولاً" (LIFO) تقليل الأرباح الرأسمالية من خلال تخصيص أساس التكلفة الأعلى والأحدث شراءً للأصول المباعة. وفي السوق الصاعدة، يؤدي ذلك إلى تحقيق ربح محقق أقل، وبالتالي التزام ضريبي أقل على الأرباح الرأسمالية، كما يوضح مثال التداول (ربح قدره 5,000 دولار بموجب أسلوب LIFO مقابل 25,000 دولار بموجب أسلوب FIFO). وخارج الولايات المتحدة، لا يُسمح باستخدام أسلوب LIFO لأغراض الضرائب أو التقارير المالية بموجب المعايير الدولية للتقارير المالية (IFRS). ويغطي القسم التنظيمي أدناه هذا التمييز بالتفصيل.

📋 إخلاء مسؤولية ضريبي

تعتمد التبعات الضريبية لطريقة "ما يدخل أخيراً، يخرج أولاً" (LIFO) على هيكل أعمالك الخاص، وبيئة التكلفة، ومعدل التضخم، والولاية القضائية التابع لها. إن المعلومات الواردة في هذا المقال هي للأغراض التعليمية فقط ولا تشكل نصيحة ضريبية. يرجى استشارة أخصائي ضرائب مؤهل أو محاسب قانوني معتمد (CPA) قبل اختيار أو تغيير طريقة حساب تكلفة المخزون أو تحديد أساس التكلفة.

--- ## مزايا وعيوب LIFO

تقدم طريقة (LIFO) أربع مزايا واضحة وخمسة عيوب ملحوظة. ويعتمد قرار استخدام هذه الطريقة على ما إذا كانت الشركة تعمل في الولايات المتحدة، ومدى تكرار تجديدها للمخزون، وما إذا كان خفض الضرائب على المدى القريب أو إعداد تقارير دقيقة للميزانية العمومية يمثل أولوية أكبر لأصحاب المصلحة.

المزايا

1. ميزة تأجيل الضرائب. في فترات التضخم، تقلل طريقة LIFO الدخل الخاضع للضريبة عن طريق تعيين التكاليف الحديثة الأعلى إلى تكلفة البضائع المباعة (COGS)، مما يؤجل دفع الضرائب إلى فترات مستقبلية.
2. مطابقة أفضل للتكاليف الحالية مع الإيرادات الحالية. تربط طريقة LIFO أحدث تكاليف الشراء بأسعار البيع الحالية، مما ينتج عنه رقم الربح الإجمالي الذي يعكس ظروف السوق الحالية بشكل أوثق.
3. الحماية ضد تضخم أرباح المخزون. بموجب طريقة LIFO، لا تسجل الشركات أرباح مخزون زائفة عندما ترتفع أسعار المدخلات، لأن تلك التكاليف المرتفعة تذهب مباشرة إلى تكلفة البضائع المباعة (COGS).
4. فائدة نقد متدفق على المدى القريب. انخفاض مدفوعات الضرائب في الفترة الحالية يحرر النقد للعمليات وإعادة الاستثمار.

سلبيات

1. تشوه الميزانية العمومية. يتم تسجيل مخزون آخر المدة بتكاليف قديمة وغالبًا ما تكون أقل من قيمتها الحقيقية. ولا تعكس الميزانية العمومية قيمة المخزون الحالية، مما قد يضلل المستثمرين والدائنين.
2. مخاطر التصفية وفق أسلوب (LIFO). إذا انخفضت مستويات المخزون، تدخل طبقات التكلفة القديمة والأرخص في تكلفة البضائع المباعة، مما يؤدي إلى تضخم الأرباح والخسائر بشكل مصطنع والتسبب في التزامات ضريبية غير متوقعة. راجع القسم المخصص حول مخاطر التصفية وفق أسلوب LIFO للحصول على شرح كامل.
3. غير مسموح به بموجب المعايير الدولية لإعداد التقارير المالية (IFRS). لا يمكن للشركات التي تقدم تقاريرها دوليًا أو تخطط لتبني المعايير الدولية لإعداد التقارير المالية استخدام أسلوب (LIFO).
4. التعقيد وعبء حفظ السجلات. يتطلب أسلوب (LIFO) تتبع طبقات وتكاليف متعددة للمخزون عبر الفترات المحاسبية، مما يزيد من التعقيد الإداري.
5. صافي دخل أقل من الواقع للمستثمرين. قد يجعل الربح المعلن المنخفض الشركة تبدو أقل ربحية للمستثمرين في القيمة المالية، حتى عندما يكون التخفيض الضريبي النقدي حقيقيًا وجوهريًا.

يعد أسلوب LIFO الأكثر نفعاً للشركات التي تتخذ من الولايات المتحدة مقراً لها والتي تمتلك مخزونات كبيرة يتم تجديدها بشكل متكرر في أسواق التضخم. وإذا كانت الشركة تعمل على المستوى الدولي أو تفكر في الإدراج في البورصات العالمية، فقد يكون أسلوب FIFO أو متوسط التكلفة المرجح أكثر ملاءمة نظراً لقيود المعايير الدولية للتقارير المالية (IFRS).

تصفية LIFO: مخاطر الأرباح والخسائر الخفية

تحدث عملية التصفية بأسلوب (ما يدخل آخراً يخرج أولاً - LIFO) عندما تبيع الشركة وحدات مخزون أكثر مما تشتريه خلال فترة معينة. يؤدي هذا إلى إجبار النظام المحاسبي على السحب من طبقات المخزون القديمة والأرخص لتلبية تكلفة البضائع المباعة، مما ينتج عنه تكلفة بضائع مباعة منخفضة بشكل مصطنع وإجمالي ربح أعلى.

⚠️ تحذير: مخاطر التصفية LIFO

تصفية LIFO يمكن أن تزيد بشكل مصطنع الأرباح والخسائر المبلغ عنها وتؤدي إلى التزامات ضريبية غير متوقعة على الأرباح المؤجلة سابقاً. يجب على أصحاب الأعمال الذين يستخدمون LIFO مراقبة مستويات المخزون بعناية، خاصة في نهاية العام.

لا تُعد تصفية مخزون (LIFO) مطابقة لتصفية الأعمال، والتي تشير إلى إغلاق الشركة. بل يشير هذا المصطلح تحديداً إلى استنزاف طبقات تكلفة المخزون القديمة وفق أسلوب (LIFO) عندما ينخفض المخزون الحالي.

توضيح عددي: تمتلك شركة 50 وحدة قديمة بسعر 10 دولارات للوحدة من المجموعة 1، وهي أقدم طبقة مخزون لديها. عادةً ما تقوم الشركة بتجديد المخزون بانتظام، لذا تظل هذه الطبقة في الميزانية العمومية. وفي عام يتسم بالنقص، لا يصل مخزون جديد وتبيع الشركة جميع الوحدات الـ 50 بسعر السوق الحالي البالغ 25 دولاراً. تدخل تكلفة الـ 10 دولارات في تكلفة البضائع المباعة بدلاً من تكلفة الاستبدال في السوق الحالية البالغة حوالي 22 دولاراً للوحدة. ومقابل سعر البيع البالغ 25 دولاراً، يظهر إجمالي الربح لهذه الدفعة بمبلغ 750 دولاراً (50 وحدة × 15 دولاراً الهامش الظاهري) بدلاً من 150 دولاراً التي كانت ستتحقق بتكاليف الاستبدال الحالية (50 وحدة × 3 دولارات الهامش الواقعي). وتؤدي هذه الأرباح والخسائر المتضخمة إلى فرض ضرائب أعلى وتُسيء تمثيل الربحية الفعلية للشركة لقراء القوائم المالية.

للحد من هذا الخطر، يجب على الشركات تخطيط مشتريات المخزون للحفاظ على مستويات مخزون كافية قبل نهاية الفترة. إذا كانت تصفية LIFO لا مفر منها، فيجب الإفصاح عنها بوضوح في الملاحظات المرفقة بالقوائم المالية حتى يتمكن المحللون من تعديل تقييماتهم.

احتياطي LIFO: الربط بين القوائم المالية بنظامي LIFO و FIFO

احتياطي طريقة الوارد أخيراً صادر أولاً (LIFO) هو الفرق بين قيمة مخزون الشركة وفقاً لطريقة LIFO وما ستكون عليه قيمة هذا المخزون وفقاً لطريقة الوارد أولاً صادر أولاً (FIFO). يستخدم المحللون الماليون هذا الرقم لتعديل البيانات المالية المعتمدة على LIFO لتتوافق مع معادلات FIFO، مما يتيح إجراء مقارنات بين الشركات التي تستخدم طرقاً مختلفة لتقييم المخزون.

بالاعتماد على الأرقام من جدول المقارنة ثلاثي الاتجاهات: يبلغ مخزون نهاية المدة بطريقة LIFO ١٠٠٠ دولار أمريكي مقابل مخزون نهاية المدة بطريقة FIFO قدره ١٥٠٠ دولار أمريكي. احتياطي LIFO في هذا المثال هو ٥٠٠ دولار أمريكي.

صيغة احتياطي الوارد أخيرًا

احتياطي الوارد أخيرًا = قيمة مخزون الوارد أولاً - قيمة مخزون الوارد أخيراً

معادلة تعديل صافي الدخل بأسلوب FIFO

صافي دخل FIFO ≈ صافي دخل LIFO + (التغير في احتياطي LIFO × (1 - معدل الضريبة))

يطبق المحللون هذا التعديل عند مقارنة شركة تستخدم طريقة LIFO (آخر ما يدخل، أول ما يخرج) بنظيراتها التي تستخدم طريقة FIFO (أول ما يدخل، أول ما يخرج). بدون هذا التعديل، تبدو الشركة التي تستخدم LIFO أقل ربحية وتمتلك أصول مخزون أقل قيمة في الميزانية العمومية مقارنة بنفس الشركة تحت نظام FIFO. هذا التشوه في الميزانية العمومية هو أيضاً سبب رئيسي لحظر IFRS (المعايير الدولية لإعداد التقارير المالية) لطريقة LIFO: فقِيَم المخزون المنخفضة تقلل من موثوقية البيانات المالية وقابليتها للمقارنة بين الشركات.

يُفصح عن احتياطي طريقة الوارد أولاً يصرف أولاً (LIFO) في الملاحظات الملحقة بالقوائم المالية. لا يظهر كبند مستقل في صلب الميزانية العمومية. هذا المفهوم ذو أهمية خاصة للمحللين الماليين، والمرشحين لاختبار المحاسب القانوني المعتمد (CPA)، والمستثمرين الذين يقارنون بين الشركات ذات طرق محاسبة المخزون المختلفة. كما أنه يرتبط مباشرة بـ عيب تشويه الميزانية العمومية لطريقة LIFO الذي نوقش في القسم السابق.

هل أسلوب LIFO مسموح به؟ دليل تنظيمي للمقارنة بين معايير GAAP ومعايير IFRS

يُسمح بطريقة آخر ما يدخل، أول ما يخرج (LIFO) في الولايات المتحدة بموجب مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً في الولايات المتحدة (US GAAP)، بينما هي محظورة في أكثر من 140 دولة بموجب المعايير الدولية لإعداد التقارير المالية (IFRS). يكمن الاختلاف في كيفية تقييم كل معيار للمفاضلة بين تخفيض الدخل الخاضع للضريبة ودقة قائمة المركز المالي.

بموجب مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً في الولايات المتحدة (ASC 330): يُسمح بطريقة آخر ما يدخل، أول ما يخرج (LIFO)

مبادئ المحاسبة المقبولة عمومًا (US GAAP) هي مجموعة القواعد والمعايير المحاسبية التي يجب على الشركات العامة والخاصة في الولايات المتحدة اتباعها عند إعداد البيانات المالية. بموجب [ASC 330 (المخزون)] https://www.fasb.org/page/PageContent?pageId=/standards/accounting-standards-codification.html), تُعد طريقة الوارد أخيرًا، صادر أولاً (LIFO) طريقة مسموح بها لتسعير المخزون. يجوز للشركات الأمريكية اختيار طريقة LIFO لأغراض الضرائب وإعداد التقارير المالية، وتخضع لقاعدة مطابقة LIFO الموضحة في قسم الضرائب أعلاه.

بموجب المعايير الدولية لإعداد التقارير المالية (IAS 2): طريقة LIFO محظورة

بموجب المعايير الدولية لإعداد التقارير المالية (IFRS)، وعلى وجه التحديد IAS 2 (Inventories),، فإن طريقة LIFO محظورة كطريقة لتكلفة المخزون. تحظر المعايير الدولية لإعداد التقارير المالية (IFRS) طريقة LIFO لأنها تنتج قيم مخزون في الميزانية العمومية مُقللة بشكل كبير في بيئات ذات التضخم. لأن طريقة LIFO تترك تكاليف مخزون أقدم وأرخص في الميزانية العمومية، تكون أصول الشركة مُقللة مقارنةً بأسعار السوق الحالية. هذا التشوه يقلل من موثوقية وقابلية مقارنة البيانات المالية بين الشركات، والتي تعطي المعايير الدولية لإعداد التقارير المالية (IFRS) الأولوية لها. يربط هذا المنطق مباشرة بكيفية تأثير LIFO على الأرباح والخسائر من خلال آلية تخصيص التكلفة الخاصة بها (explained).

ملخص تنظيمي

تضيف قاعدة مطابقة LIFO قيداً إضافياً في الولايات المتحدة: يجب على أي شركة تستخدم أسلوب LIFO لإعداد التقارير الضريبية استخدامه أيضاً في قوائمها المالية المنشورة. ولا يمكن الخلط بين أسلوبي LIFO و FIFO عبر سياقات الضرائب والتقارير المالية.

إذا كانت شركتك تعمل على الصعيد الدولي أو كنت تفكر في اعتماد المعايير الدولية للتقارير المالية (IFRS)، فيجب عليك استخدام طريقة "الوارد أولاً، يصرف أولاً" (FIFO) أو "متوسط التكلفة المرجح" لإعداد تقارير المخزون. تختلف اللوائح المحاسبية حسب الاختصاص القضائي. استشر محاسباً مؤهلاً أو مستشاراً مالياً للحصول على إرشادات خاصة بحالتك.

الأسئلة الشائعة حول الأرباح والخسائر و (LIFO)

ماذا يعني اختصار الأرباح والخسائر (PNL)؟

يرمز PNL إلى الأرباح والخسائر. وهو المقياس المالي للفرق بين إجمالي الإيرادات أو عوائد المبيعات وإجمالي التكاليف أو المصروفات خلال فترة زمنية معينة. وفي التداول، تظهر الأرباح والخسائر كفرق بين سعر البيع وتكلفة الشراء (أساس التكلفة) للأصل.

ما هو نظام LIFO في المحاسبة؟

LIFO (آخر ما يدخل، أول ما يخرج) هي طريقة لتقييم المخزون تفترض أن أحدث العناصر التي تم شراؤها تُباع أولاً. بموجب طريقة LIFO، يتم تعيين أحدث تكاليف المخزون إلى تكلفة البضائع المباعة (COGS)، مما يقلل الربح الإجمالي مقارنة بطريقة FIFO في الأسواق التضخمية. وهي مسموح بها بموجب مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً في الولايات المتحدة (ASC 330) ولكنها محظورة بموجب المعايير الدولية لإعداد التقارير المالية (IAS 2).

هل تزيد طريقة LIFO الربح أم تقلله؟

في بيئة التضخم، يقلل أسلوب LIFO من الأرباح المسجلة مقارنة بأسلوب FIFO. حيث يخصص أسلوب LIFO تكاليف حديثة أعلى لتكلفة البضائع المباعة (COGS)، مما يقلل من إجمالي الربح وصافي الدخل. وفي الظروف الانكماشية، ينعكس هذا التأثير ويحقق أسلوب LIFO أرباحاً أعلى من أسلوب FIFO.

ما الفرق بين الأرباح والخسائر المحققة وغير المحققة؟

الأرباح والخسائر المحققة هي الربح أو الخسارة التي تم تأكيدها عن طريق إغلاق تداول أو إتمام عملية بيع، وهي تُعد حدثاً خاضعاً للضريبة. أما الأرباح والخسائر غير المحققة فهي الربح أو الخسارة الدفترية في مركز مفتوح أو صفقة مفتوحة لا تزال قائمة؛ حيث تتغير بتغير أسعار السوق ولا تخضع للضريبة حتى يتم إغلاق المركز أو الصفقة.

هل نظام LIFO أم FIFO أفضل للضرائب؟

في البيئات التضخمية، عادةً ما تكون طريقة LIFO أفضل لتقليل ضرائب السنة الحالية. تُسند LIFO التكاليف الأحدث الأعلى إلى تكلفة البضائع المباعة (COGS)، مما يقلل الربح المُبلغ عنه والدخل الخاضع للضريبة. هذا تأجيل للضريبة، وليس تخفيضًا دائمًا، و LIFO مسموح بها فقط للأغراض الضريبية في الولايات المتحدة. استشر متخصصًا في الضرائب للحصول على مشورة خاصة بوضعك.

هل LIFO مسموح بها بموجب المعايير الدولية لإعداد التقارير المالية (IFRS)؟

لا. تُحظر طريقة "ما يدخل أخيرًا، يخرج أولاً" (LIFO) بموجب المعايير الدولية للتقارير المالية (IFRS)، وتحديدًا معيار المحاسبة الدولي رقم 2 (المخزون). تحظر المعايير الدولية للتقارير المالية (IFRS) طريقة LIFO لأنها تؤدي إلى إظهار قيم المخزون بأقل من قيمتها الحقيقية في الميزانية العمومية في بيئات التضخم، مما يقلل من موثوقية وقابلية مقارنة القوائم المالية عبر الشركات الدولية. وحده نظام المبادئ المحاسبية المقبولة عمومًا في الولايات المتحدة (US GAAP) هو الذي يسمح باستخدام LIFO.

ما هو احتياطي LIFO؟

احتياطي LIFO هو الفرق بين قيمة مخزون الشركة بموجب طريقة LIFO والقيمة الأعلى التي ستكون عليها بموجب طريقة FIFO. يستخدم المحللون الماليون احتياطي LIFO لتعديل البيانات المالية المعتمدة على LIFO إلى ما يعادلها في طريقة FIFO للمقارنات بين الشركات. يتم الإفصاح عنه في الإيضاحات الملحقة بالقوائم المالية، وليس في متن الميزانية العمومية.

ماذا يحدث أثناء تصفية LIFO؟

تحدث تصفية LIFO عندما تبيع شركة ما مخزونًا أكثر مما تشتريه في فترة معينة، مما يجبر طبقات تكلفة المخزون الأقدم والأرخص على الدخول ضمن تكلفة البضائع المباعة (COGS). يؤدي هذا إلى تضخيم الربح الإجمالي وصافي الدخل بشكل مصطنع، مما يخلق صورة مضللة للربحية ويؤدي إلى التزام ضريبي غير متوقع على الأرباح المؤجلة سابقًا.

من يستخدم محاسبة LIFO؟

تُستخدم طريقة LIFO بشكل أساسي من قبل الشركات التي تتخذ من الولايات المتحدة مقراً لها في الصناعات التي تخضع فيها تكاليف المخزون للتضخم، بما في ذلك منتجو النفط والغاز، وتجار التجزئة للمواد الغذائية، ووكالات السيارات. وهي غير متاحة للشركات التي تقدم تقاريرها بموجب المعايير الدولية للتقارير المالية (IFRS)، والتي تغطي الشركات في أكثر من 140 دولة خارج الولايات المتحدة.

ما الفرق بين LIFO و FIFO؟

تُعيّن طريقة LIFO تكاليف المخزون الأحدث إلى تكلفة البضائع المباعة (COGS)، بينما تُعيّن طريقة FIFO أقدم التكاليف. في بيئة تضخمية، تُنتج طريقة LIFO تكلفة بضائع مباعة أعلى، وأرباح إجمالية أقل، وصافي دخل مُبلغ عنه أقل مقارنةً بطريقة FIFO. تُنتج طريقة FIFO قيماً أعلى للمخزون النهائي في الميزانية العمومية. كلتا الطريقتين مسموح بهما بموجب مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً في الولايات المتحدة (US GAAP)؛ بينما FIFO فقط مسموح به بموجب المعايير الدولية لإعداد التقارير المالية (IFRS).

كيف تؤثر طريقة LIFO على الأرباح والخسائر (PnL) الخاصة بتداولي؟

عندما يتم اختيار LIFO كطريقة أساس التكلفة في حساب وساطة أو حساب بورصة عملات رقمية، تستخدم المنصَّة سعر أحدث دفعة تم شراؤها كأساس للتكلفة عند حساب الأرباح والخسائر المحققة عند البيع. في سوق صاعد، هذا يخصص أساس تكلفة أعلى للأصول المباعة، مما يقلل الربح المحقق المبلغ عنه مقارنة بـ FIFO.

ما هي الأرباح والخسائر الجيدة؟

يعتمد مستوى الأرباح والخسائر الجيد كلياً على السياق، بما في ذلك الأهداف، والقدرة على تحمل المخاطر، والأفق الاستثماري، وظروف السوق. تعني الأرباح والخسائر الإيجابية أن ما تم ربحه أكثر مما تم إنفاقه؛ بينما تعني الأرباح والخسائر السلبية حدوث صافي خسارة. عادة ما يقيم المتداولون الأرباح والخسائر بالنسبة للمخاطر المتخذة، وذلك باستخدام مقاييس مثل نسبة المخاطرة إلى الربح، بدلاً من كونها رقماً مطلقاً.