Що таке P&L у трейдингу? MT5 Гайд із розміру лоту

Ви відкрили угоду в MetaTrader 5 (MT5), торговій платформі, доступній через більшість брокерів Форекс та CFD, і помітили число в колонці «Прибуток», яке постійно змінюється. Ви не знаєте, хороша це новина чи погана. Прочитавши цей посібник, ви зможете розрахувати свій очікуваний прибуток або збиток перед відкриттям будь-якої позиції, впевнено читати дані в терміналі та обирати розмір лота, що відповідає вашому рахунку.

Що таке P&L у трейдингу?

P&L розшифровується як «Profit and Loss» (Прибутки та збитки). У трейдингу це показник чистого фінансового результату угоди: скільки грошей ви заробили або втратили між ціною входу та ціною виходу. Позитивний P&L означає, що угода прибуткова. Негативний P&L означає, що вона збиткова. P&L охоплює обидва результати; знак підкаже вам, який саме стосується вашої угоди.

У форекс-трейдингу P&L означає фінансовий результат спекуляції на зміні цін валютних пар. Коли ви торгуєте парою, наприклад EUR/USD, ви відкриваєте позицію, роблячи ставку на те, чи зросте базова валюта (EUR), чи впаде відносно валюти котирування (USD). У парі EUR/USD EUR є базовою валютою, а USD — валютою котирування, тому ваш P&L на USD-рахунку розраховується в доларах США. Різниця в ціні між входом і виходом, помножена на розмір лота, дає значення вашого P&L.

P&L існує у двох станах: нереалізований, поки угода відкрита, і реалізований після її закриття. Число, що коливається у вашому терміналі MT5, поки позиція активна, — це нереалізований P&L. Число, яке остаточно додається до вашого рахунку після закриття, — це реалізований P&L. Перш ніж розбирати розміри лотів, слід звернути увагу на одну відмінність між цими двома станами, яку постійно пропускають новачки.

Реалізований проти нереалізованого P&L: у чому різниця?

Нереалізований P&L, також званий плаваючим P&L або позначений як «Плаваючий P/L» в MT5, — це поточний прибуток або збиток за відкритою позицією. Він змінюється щосекунди разом із рухом ціни. Реалізований P&L — це прибуток або збиток, який фіксується під час закриття угоди. Після реалізації він більше не змінюється і назавжди відображається на балансі вашого рахунку. Для отримання додаткової інформації про те, чому ваш закритий P&L може відрізнятися від плаваючого прибутку,), у доданому ресурсі детально розглядається механіка процесу.

У таблиці нижче порівнюються ці два типи:

Ваш капітал — це баланс вашого рахунку плюс ваш поточний нереалізований P&L: Капітал = Баланс + Плаваючий P&L. Ваш баланс змінюється лише тоді, коли угода закривається.

Ось конкретний сценарій. Ви купуєте 0,1 лота EUR/USD за ціною 1,1000. Ціна зростає до 1,1010, що становить прибуток у 10 пунктів (піпсів). Ваш нереалізований P&L становить +$1,00, що відображається зеленим кольором у колонці «Прибуток». Закрийте угоду, і він стане реалізованим P&L у розмірі +$1,00. Ваш баланс збільшиться на $1,00, а позиція перейде з вкладки «Торгівля» до вкладки «Історія». Якщо ви перенесете позицію на наступний день, MT5 може нарахувати або списати своп, що буде видно в колонці «Своп» вікна «Термінал».

Тепер, коли ви розумієте, що вимірює P&L, постає питання: що визначає величину цих цифр? Відповідь — розмір вашого лота.

Що таке розмір лота в MT5?

Розмір лота в MT5 — це число, яке ви вводите в поле «Об'єм» діалогового вікна «Новий ордер». Він визначає обсяг торгівлі та безпосередньо впливає на масштаб вашого P&L. У форекс-трейдингу лот є стандартизованою одиницею обсягу торгівлі. 1 стандартний лот у MT5 = 100 000 одиниць базової валюти.

Мінімальний розмір лота в MT5 зазвичай становить 0,01, хоча деякі брокери підтримують нанолоти розміром 0,001. Уточніть це у специфікаціях інструментів вашого брокера.

Чотири типи розміру лота

MT5 підтримує чотири типи розміру лота, кожен з яких відповідає певному значенню в полі об'єму:

• Стандартний лот: 1,0 у полі об'єму
• Міні-лот: 0,1 у полі об'єму
• Мікро-лот: 0,01 у полі об'єму (рекомендовано для початківців)
• Нано-лот: 0,001 у полі об'єму (доступність залежить від брокера)

У таблиці нижче наведено кожен тип лота, його значення в полі об'єму MT5, кількість одиниць, яку він представляє, вартість пункту (піпса) для EUR/USD на USD-рахунку, та те, як рух у 10 пунктів змінить ваш P&L:

Значення вказані для EUR/USD з рахунком у доларах США. Розміри контрактів відрізняються для інструментів CFD, що не належать до Форекс.

Значення 0,01 у полі об'єму MT5 дорівнює одному мікро-лоту, що становить 1 000 одиниць базової валюти. Для EUR/USD кожна зміна ціни на 1 пункт дає зміну вашого P&L на $0,10. Значення 1,0, один стандартний лот, дорівнює 100 000 одиниць. Кожен рух на один пункт при лоті 1,0 коштує $10,00, що робить його непридатним для рахунків менше $10 000 без ретельного управління ризиками.

Розмір контракту — це фіксований множник, що стоїть за цими цифрами. Для Форекс у MT5 розмір контракту завжди становить 100 000 одиниць за стандартний лот. Ваш фактичний обсяг торгів дорівнює розміру лота, помноженому на розмір контракту. Для угоди 0,1 лота: 0,1 x 100 000 = 10 000 торгованих одиниць. Інструменти, що не належать до Форекс, використовують інші розміри контрактів. Усі типи ордерів у MT5, включаючи ринкові та відкладені ордери, використовують те саме поле об'єму для встановлення розміру лота.

Щоб зрозуміти, як розмір лота перетворюється на прибутки або збитки в доларах, вам потрібно знати, скільки коштує пункт.

Що таке пункт і як він пов'язаний із P&L

Пункт (піпс, percentage in point) — це найменша стандартна зміна ціни валютної пари. Для більшості пар, включаючи EUR/USD, GBP/USD та USD/CHF, один пункт дорівнює зміні ціни на 0,0001. Для пар з JPY, таких як USD/JPY, один пункт дорівнює 0,01.

Вартість пункту — це сума в доларах, яку кожен рух на один пункт додає до вашого P&L або віднімає від нього. Основна формула виглядає так:

Вартість пункту = (Розмір пункту / Обмінний курс) x Розмір лота x Розмір контракту

Для EUR/USD при обмінному курсі близько 1,10: (0,0001 / 1,10) x 1,0 x 100 000 = приблизно $9,09 за пункт, що для практичного використання округлюється до $10,00. Вартість пункту масштабується безпосередньо залежно від розміру лота.

Для EUR/USD з USD-рахунком вартість пункту за типом лота становить:

Для пар, де USD є базовою валютою (наприклад, USD/JPY), розрахунок вартості пункту відрізняється. Перевірте це за допомогою інструмента розрахунку вартості пункту вашого брокера.

При міні-лоті 0,1 на EUR/USD 1 пункт дорівнює $1,00. При стандартному лоті 1,0 1 пункт дорівнює $10,00. Ці значення вартості пункту безпосередньо підставляються у формулу P&L.

Як розрахувати P&L у MT5

Розрахунок P&L виконується за формулою, що має два еквівалентні вирази.

Формула P&L

P&L = Кількість пунктів x Вартість пункту за лот x Кількість лотів

Або еквівалентно:

P&L = (Ціна виходу - Ціна входу) / Розмір пункту x Розмір лота x Розмір контракту

Де: Розмір контракту для Форекс = 100 000 одиниць за стандартний лот

Перший вираз підходить для швидких розрахунків умі. Другий показує повний вивід, що пов'язує рух ціни, розмір лота та розмір контракту.

Практичні приклади: розрахунок P&L для різних розмірів лотів

У наступних прикладах використовується пара EUR/USD з USD-рахунком і зміна ціни на 20 пунктів, щоб показати, як розмір лота змінює результат у доларах.

Приклад 1: Мікро-лот (0,01)

Ви купуєте 0,01 лота EUR/USD за ціною 1,1000. Ціна змінюється до 1,1020, що є приростом у 20 пунктів. Ви закриваєте угоду.- Крок 1: Рух у пунктах = (1.1020 - 1.1000) / 0.0001 = 20 пунктів

• Крок 2: Вартість пункту для 0.01 лота = $0.10 за пункт
• Крок 3: P&L = 20 x $0.10 = +$2.00

Ваш стовпець «Прибуток» у вікні «Термінал» показує +2.00 до закриття.

Приклад 2: Міні-лот (0.1)

Той самий вхід, той самий рух на 20 пунктів, але 0.1 введено в поле обсягу. Удесятеро більший обсяг лота, удесятеро більший результат.

• P&L = 20 x $1.00 = +$20.00

Приклад 3: Стандартний лот (1.0)

Той самий вхід, той самий рух на 20 пунктів, але 1.0 введено в поле обсягу.

• P&L = 20 x $10.00 = +$200.00

Рух у пунктах був ідентичним у всіх трьох прикладах. Змінився лише обсяг лота. Кожне збільшення обсягу лота в 10 разів призводило до збільшення P&L у 10 разів. Якби ціна рухалася на 20 пунктів проти вас, ці цифри з'явилися б як від'ємні: -$2.00, -$20.00 та -$200.00.

Бонусний приклад: пара JPY

Пари JPY використовують іншу конвенцію пунктів. Ви продаєте 0.1 лота USD/JPY за ціною 150.00. Ціна падає до 149.80, приріст 20 пунктів (кожен пункт = 0.01 для пар JPY). Вартість пункту для 0.1 лота USD/JPY за поточними курсами становить приблизно $0.67 за пункт. P&L = 20 x $0.67 = приблизно +$13.40. Точна цифра варіюється залежно від обмінного курсу на момент розрахунку.

Як обсяг лота впливає на ваш P&L: порівняльна таблиця

Обсяг лота та P&L прямо пропорційні. Подвоївши обсяг лота, ви подвоюєте свій прибуток або збиток за пункт, без зміни ринку, пари чи ціни входу.

Рух на 20 пунктів по EUR/USD дає $2.00 при обсязі 0.01 лота, $20.00 при 0.1 лота та $200.00 при 1.0 лота. У MT5 ця різниця з'являється негайно в полі обсягу діалогового вікна «Новий ордер». Введіть 0.01, і ваш стовпець «Прибуток» покаже $0.10 за пункт. Введіть 1.0, і кожен пункт руху стане $10.00 у вашому терміналі, в будь-якому напрямку.

Більший обсяг лота не покращує ваші шанси на рух ціни на вашу користь. Він лише збільшує те, що ви можете отримати або втратити в результаті, який ви не можете контролювати.

Як встановити обсяг лота при розміщенні угоди на MT5

При відкритті угоди на MT5 ви встановлюєте обсяг лота в полі «Обсяг» діалогового вікна «Новий ордер».

1. Відкрийте діалогове вікно «Новий ордер». Натисніть F9 на клавіатурі або клацніть правою кнопкою миші на будь-якому графіку та виберіть «Угода», потім «Новий ордер».
2. Знайдіть поле «Обсяг». Це поле введення обсягу лота. За замовчуванням воно містить значення, встановлене вашим брокером, часто 0.01 або 0.1.
3. Введіть бажаний обсяг лота. Клацніть поле «Обсяг» і введіть своє значення: 0.01, 0.1 або 1.0. Деякі інтерфейси MT5 показують стрілки вгору/вниз для збільшення значення.
4. Встановіть рівні стоп-лоса та тейк-профіту. Введіть ваш стоп-лос (SL) як абсолютний рівень ціни в полі SL, а не як відстань у пунктах. Тейк-профіт (TP) встановлює ціну виходу для вашої цілі прибутку.
5. Підтвердьте та виконайте. Натисніть «Купити» або «Продати», щоб розмістити угоду. Ваш обсяг лота зафіксовано для цієї позиції.

Ви не можете змінити обсяг лота відкритої позиції на MT5. Обсяг фіксується в момент виконання.

Читання P&L у вікні термінала MT5

Ваш P&L відображається у вікні «Термінал». Натисніть Ctrl+T, щоб відкрити його, потім виберіть вкладку «Угоди». Стовпець «Прибуток» показує ваш поточний нереалізований P&L для кожної відкритої позиції.

Стовпець «Прибуток» оновлюється тік за тіком, коли рухається ринок. Зелені цифри вказують на поточну прибуткову позицію. Червоні цифри вказують на позицію зі збитком. Ця величина ще не зарахована до вашого балансу. Вона стає реальною лише після закриття угоди, після чого переміщується на вкладку «Історія» як реалізований P&L.

У нижній частині вкладки «Угоди» MT5 відображає п'ять ключових метрик: Баланс, Капітал, Маржа, Вільна маржа та Рівень маржі. Капітал дорівнює Балансу плюс плаваючий P&L і змінюється щосекунди, коли угоди відкриті. Ваш баланс оновлюється лише при закритті угоди. Стовпець «Прибуток» може називатися «Прибуток» або «Прибуток/Збиток» залежно від конфігурації MT5 вашого брокера. Функція ідентична.

Є одна річ, яка спантеличує майже кожного новачка, коли він вперше відкриває угоду.

Чому мій P&L від'ємний, коли я вперше відкриваю угоду?

Це абсолютно нормально і не є помилкою.

У момент відкриття угоди на купівлю на MT5 ваш P&L показує невелике від'ємне число. Причина полягає в спреді біда/аска, різниці між ціною купівлі (Ask) та ціною продажу (Bid). Коли ви купуєте, ваш вхід здійснюється за ціною Ask. Якби ви негайно закрили угоду, ви б вийшли за ціною Bid, яка на величину спреду нижча. Детальне пояснення як працюють спреди біда/аска в торгівлі MT5, пов'язаний ресурс охоплює механіку спреду зокрема.

Наприклад, якщо EUR/USD має спред у 2 пункти, а ви торгуєте 0.1 лота, ваша угода відкривається з P&L приблизно -$0.20. Коли ціна рухається на 2 пункти на вашу користь, ваш P&L досягає $0.00. Будь-який подальший сприятливий рух приносить позитивний P&L.

Другий сценарій також викликає плутанину. Якщо ви відкрили позицію шорт (продаж), а ціна рухалася вгору, ваш P&L від'ємний, тому що угода рухається проти вас. Це не помилка платформи. Це ринковий результат вашого напрямку угоди.

Розуміння того, чому ваш P&L відкривається від'ємним, вирішує першу проблему, з якою стикається більшість новачків. Наступний крок — вибрати обсяг лота, який утримуватиме ці потенційні коливання в безпечних межах.

Як вибрати правильний обсяг лота: основи управління ризиками

Правило 1%: розрахунок обсягу лота на основі ризику

Правило 1% — принцип, згідно з яким ви ризикуєте не більше ніж 1% від балансу вашого рахунку в будь-якій окремій угоді — є найпоширенішою відправною точкою для прийняття рішень щодо обсягу лота серед досвідчених трейдерів.

Стоп-лос (SL) — це інструкція автоматично закрити вашу угоду, якщо ціна рухається проти вас на певну відстань, обмежуючи ваш максимальний збиток. Поєднання вашого обсягу лота та відстані стоп-лоса в пунктах визначає ваш максимальний можливий збиток за одну угоду. На MT5 ви встановлюєте SL як абсолютний рівень ціни в діалоговому вікні «Новий ордер», а не як відстань у пунктах. Тейк-профіт (TP) працює аналогічно у зворотному напрямку, закриваючи угоду, коли досягнуто вашої цілі прибутку. Для практичного огляду як працюють ордери стоп-лоса та тейк-профіту в торгівлі,) пов'язаний ресурс надає покрокові інструкції.

Щоб знайти правильний обсяг лота для вашого рахунку, виконайте ці чотири кроки:

1. Визначте свій ризик у доларах. Помножте баланс свого рахунку на вибраний відсоток ризику. Приклад: рахунок $500 x 1% = $5 максимального збитку за угоду.
2. Визначте свій ризик у пунктах. Виберіть відстань стоп-лоса в пунктах. Приклад: стоп-лос 20 пунктів.
3. Розрахуйте необхідну вартість пункту. Розділіть доларовий ризик на ризик у пунктах: $5 / 20 пунктів = $0.25 за пункт.
4. Знайдіть свій обсяг лота. Розділіть необхідну вартість пункту на вартість пункту за стандартний лот: $0.25 / $10.00 = 0.025 лота. Округліть вниз до 0.02 лота.

Для рахунку $100, який ризикує 1%, ваш максимальний збиток становить $1. Зі стоп-лосом 20 пунктів: $1 / 20 = $0.05 за пункт. При $0.10 за пункт для мікро-лота (0.01), навіть найменший доступний обсяг лота трохи перевищує 1% ризику на цій відстані стопу. Розгляньте більш щільний стоп або почніть з демоакаунту (тренувальний рахунок, який використовує віртуальні гроші та реальні ринкові ціни).

Серія збиткових угод поступово зменшує ваш баланс. Цей сукупний спад називається просадкою, і утримання малих обсягів лота є основним інструментом для обмеження швидкості його накопичення.

Вам не потрібно щоразу виконувати цей розрахунок вручну. Калькулятор розміру позиції приймає ваш баланс рахунку, відсоток ризику та відстань стоп-лоса як вхідні дані та повертає правильний обсяг лота.

Як кредитне плече впливає на ваш вибір обсягу лота

Кредитне плече дозволяє контролювати більшу позицію, ніж це дозволив би ваш баланс рахунку. Наприклад, з кредитним плечем 1:100 рахунок $100 може контролювати позицію $10 000, що еквівалентно 0.1 лота на EUR/USD. Маржа — це сума, яку MT5 резервує як забезпечення для угоди. Співвідношення кредитного плеча варіюються залежно від брокера та підлягають регуляторним обмеженням у деяких регіонах.Кредитне плече впливає на те, які розміри лотів ви можете використовувати з вашим балансом рахунку, але воно не змінює ваш P&L за пункт. Це визначається виключно вашим розміром лота. Торгівля 1,0 стандартним лотом на рахунку з $500 означає, що кожен рух на один пункт дорівнює $10,00. Несприятливий рух на 50 пунктів дорівнює $500, тобто всьому вашому рахунку. Починайте з малого і збільшуйте розмір лота лише в міру зростання вашого рахунку та досвіду. Якщо ваші збитки зменшать капітал нижче необхідного рівня маржі, MT5 може закрити ваші позиції автоматично.

Часті запитання

Що таке P&L у трейдингу?

P&L означає «Прибуток і збитки» (Profit and Loss). Він вимірює чистий фінансовий результат угоди: скільки грошей ви заробили або втратили. Позитивний P&L означає, що угода принесла прибуток. Негативний P&L означає, що вона була збитковою. P&L охоплює обидва результати; знак підказує вам, який саме з них застосовується. На Форекс P&L розраховується на основі різниці ціни між входом і виходом, масштабованої відповідно до вашого розміру лота.

Яка різниця між реалізованим та нереалізованим P&L?

Нереалізований P&L, який також називають плаваючим P&L, — це поточний прибуток або збиток за відкритою позицією. Він постійно змінюється разом із рухом ціни та відображається в колонці «Прибуток» на вкладці «Торгівля» в MT5. Реалізований P&L — це прибуток або збиток, зафіксований після закриття угоди. Після реалізації він більше не змінюється і назавжди відображається на балансі вашого рахунку, його можна переглянути на вкладці «Історія».

Що таке розмір лота в MT5?

Розмір лота в MT5 — це обсяг угоди, який ви вводите в полі обсягу діалогового вікна «Новий ордер». Він визначає, скількома одиницями базової валюти ви торгуєте. Більший розмір лота означає більші прибутки або збитки за пункт. Існує чотири типи лотів: стандартний (1,0), міні-лот (0,1), мікро-лот (0,01) і нано-лот (0,001, якщо надається вашим брокером).

Скільки одиниць становить 1 лот у MT5?

Один стандартний лот у MT5 дорівнює 100 000 одиниць базової валюти. Для EUR/USD це означає, що ви торгуєте 100 000 євро. Кожен рух на один пункт у стандартному лоті коштує приблизно $10,00 для рахунку в USD. Міні-лот (0,1) дорівнює 10 000 одиниць за ціною $1,00 за пункт. Мікро-лот (0,01) дорівнює 1 000 одиниць за ціною $0,10 за пункт.

Як розмір лота впливає на прибуток і збиток?

Розмір лота та P&L прямо пропорційні. Кожне збільшення розміру лота призводить до пропорційного збільшення прибутків або збитків за пункт. Для EUR/USD з рахунком у USD: 0,01 лота = $0,10 за пункт, 0,1 лота = $1,00 за пункт, 1,0 лота = $10,00 за пункт. Подвоєння розміру лота подвоює ваш прибуток або збиток на кожному пункті руху ціни.

Що означає капітал у MT5?

У MT5 капітал дорівнює балансу вашого рахунку плюс ваш поточний нереалізований P&L. Формула: Капітал = Баланс + Плаваючий P&L. Поки угоди відкриті, капітал змінюється щосекунди разом із рухом ринку. Коли всі угоди закриті, капітал дорівнює вашому балансу. Капітал відображається в режимі реального часу в нижній частині вкладки «Торгівля» вікна «Термінал» поруч із балансом, маржею, вільною маржею та рівнем маржі.

Чому мій P&L негативний, коли ціна йде вгору?

Можливі дві причини. По-перше, ваш P&L стає трохи негативним у момент відкриття будь-якої угоди через спред — розрив між ціною купівлі (Пропозиція) та ціною продажу (Бід/попит). Це нормально і нівелюється, коли ціна рухається у вашому напрямку. По-друге, якщо ви відкрили позицію на продаж (шорт), зростання ціни означає, що ринок рухається проти напрямку вашої угоди, що створює негативний P&L.

Який розмір лота найкращий для початківців?

Для більшості початківців рекомендованим початковим розміром лота є мікро-лот (0,01). Для EUR/USD з рахунком у USD кожен рух на пункт змінює ваш P&L лише на $0,10, що робить його практичним для невеликих рахунків і дозволяє тримати збитки під контролем під час навчання. Завжди поєднуйте розмір лота зі стоп-лосом, щоб ваш максимально можливий збиток на угоду був визначений до того, як ви відкриєте позицію.

Висновок

P&L — це фінансовий результат кожної вашої угоди, а розмір лота — це єдиний параметр, який визначає, наскільки великим може бути цей результат. Нереалізований P&L коливається, поки позиція відкрита; реалізований P&L стає остаточним після закриття. Правило 1% та визначений стоп-лос дають вам послідовний метод розрахунку обсягу кожної угоди перед входом.

Почніть з мікро-лота (0,01) на демоакаунті, щоб спостерігати в реальному часі, як розмір лота впливає на колонку «Прибуток», без фінансового ризику. Демоакаунти MT5 відтворюють реальні ринкові умови з віртуальними грошима, тому кожна концепція з цього посібника безпосередньо відповідає тому, що ви бачите на екрані.

Торгівля фінансовими інструментами пов’язана зі значним ризиком збитків і може підходити не всім інвесторам. Інформація в цій статті надається виключно в освітніх цілях і не є фінансовою порадою. Показники в минулому не є гарантією майбутніх результатів. Завжди переконуйтеся, що ви розумієте пов’язані з цим ризики, перш ніж торгувати, і за необхідності зверніться за незалежною фінансовою консультацією.